财务数据和关键指标变化 - 第二季度总收入2410万美元 同比增长9% [22] - CCaaS业务收入640万美元 同比增长73% 占总收入27% [22] - 非GAAP毛利率73.4% 较去年同期的70.6%提升280个基点 [23] - 非GAAP营业费用1640万美元 较去年同期的1670万美元下降2% [23] - 非GAAP营业利润120万美元 去年同期为营业亏损100万美元 [24] - 非GAAP净利润150万美元 每股收益0.03美元 去年同期为净亏损80万美元 每股亏损0.02美元 [24] - 经营现金流为正 达440万美元 [25] - 净现金及等价物7200万美元 无债务 [6][25] - 员工总数487人 预计年底增至500人 [23] 各条业务线数据和关键指标变化 - CCaaS年度经常性收入(ARR)达2520万美元 同比增长73% [5][22] - CCaaS业务连续两个季度创纪录增长 本季度增量ARR为400万美元 上季度为300万美元 [41] - 网络安全即服务业务贡献超过四分之一收入 且占比逐季提升 [5] - 网络智能产品(Smart产品)签署多项数百万美元协议 包括与一级电信运营商的重大协议 [13] 各个市场数据和关键指标变化 - 美国市场：Verizon Business推出MyBiz计划 覆盖超过3000万商业用户 [8] - 欧洲市场：与波兰Play运营商合作 为固定宽带用户提供DNS安全解决方案 [9] - 拉美市场：巴拿马Mass Mobile运营商选择网络原生网络安全保护方案 [10] - EMEA地区：获得一级电信运营商数千万美元订单 将在2026-2027年执行 [14] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 四大增长驱动策略：增加CSP合作伙伴数量、扩展终端用户细分市场、提高服务渗透率、向上销售新产品 [11] - 推出统一安全优先平台 整合网络智能和网络安全解决方案 [13] - SG TerraThree新服务平台面向顶级电信运营商 提供无与伦比的网络流量可见性 [16] - 安全优先战略获得市场认可 结合流量管理和网络安全的功能组合受到客户欢迎 [65] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 行业需求稳定 5G部署推动运营商增加投入 [63] - 销售周期较长 通常为12-24个月 但未看到宏观环境影响 [63] - 管道机会充足 包含多个八位数规模的新交易机会 [52] - 提高2025年全年收入指引至9800-10200万美元 [19] - 上调CCaaS ARR增长预期至55-60% [19] 其他重要信息 - 完成4600万美元后续股票发行 偿还3140万美元可转换票据 [24] - 流通股数量增至4720万股 [24] - 最大股东Linro Flake持续提供支持 新增多家机构投资者 [18] - Verizon的MyBiz计划采用默认加入模式 附着率接近100% [48] - 大型项目通常包含5年期的维护和支持收入流 [54] 问答环节所有提问和回答 问题: ARR强劲增长的动力来源 - 新客户签约、现有客户新服务推出、已启动服务采用率提升以及新应用向上销售共同推动增长 [29] - Verizon MyBiz计划和Vodafone扩展是主要贡献因素 [29] 问题: 毛利率改善的原因 - CCaaS收入占比提升推动毛利率改善 [30] - 本季度产品收入中软件扩展交易占比较高 贡献更高毛利率 [31] - 预计未来毛利率将维持在71-73%区间 [31] 问题: MyBiz机会的扩展路径 - Verizon将网络安全保护作为MyBiz计划的默认附加项目 [32] - 通常需要2-3年时间达到峰值渗透率 [33] - 增长取决于Verizon的市场推广方法 [34] 问题: 欧洲电信交易的性质 - 数千万美元交易属于网络智能业务(Smart产品)而非CCaaS [37] - 包含流量管理能力和网络安全引擎 [37] - 资本性支出项目 主要收入将在2026-2027年确认 [38] 问题: ARR增长的主要驱动因素 - Verizon MyBiz计划完整季度贡献是主要增长动力 [42] - Vodafone向新解决方案迁移也做出重要贡献 [43] - 两者对ARR增长贡献相当 [45] 问题: 服务附着率情况 - Verizon MyBiz计划采用默认加入模式 附着率接近100% [48] - 设备更换周期(2-3年)是主要迁移机会点 [50] 问题: 交易管道健康状况 - 尽管完成大额交易 管道仍然保持强劲 [52] - 包含多个八位数规模的现有和新客户机会 [52] 问题: 大型交易的会计处理 - 交易将在2026-2027年确认为资本性支出收入 [53] - 会产生部分递延收入 但非全部 [53] - 包含维护和支持收入的经常性收入部分 [56] 问题: 市场推广策略 - 与现有客户分享最佳实践和成功案例 [59] - 针对新客户采取目标明确的业务开发方法 [61] - 专门销售团队负责目标客户开发 [62] 问题: 销售周期和宏观影响 - 电信行业销售周期通常为12-24个月 [63] - 未观察到宏观环境影响 [63] - 5G部署和TerraThree新平台推动需求增长 [64]