财务数据和关键指标变化 - 第三季度总公司调整后收入增长8.7%，调整后EBITDA较2021年同期略有下降，总收入为1.609亿美元，调整后EBITDA为3080万美元，有机收入同比增长9% [13] - 第三季度调整后毛利率为50.4%，较去年同期略有收缩60个基点，调整后EBITDA利润率收缩180个基点至19.1%，排除上市公司成本后调整后EBITDA利润率本季度持平，调整后每股收益为0.03美元 [13] - 外汇在第三季度对调整后收入表现产生了5.7%的负面影响，预计2022年对营收的负面影响约为5% [13] - 截至9月30日，公司现金为5800万美元，可用流动性为1.4亿美元，第三季度调整后自由现金流为负690万美元 [15] - 截至9月30日，公司杠杆率升至4.8倍，预计实现更新后调整后EBITDA指引的中点时，2022年底杠杆率约为4.5倍 [15] - 重申2022年有机收入增长指引为4% - 6%，预计医疗业务实现两位数有机增长，工业业务实现低个位数有机增长，无机增长预计为4% [16] - 修订后的调整后EBITDA范围为1.6亿 - 1.7亿美元，更新后的调整后每股收益指引为0.37 - 0.41美元，调整后自由现金流为3000万 - 4500万美元 [16][17] 各条业务线数据和关键指标变化 医疗业务 - 调整后收入增长23.3%，有机收入同比增长20.7%，三个医疗垂直领域均对本季度的积极有机增长做出贡献，核医学和RTQA业务领先 [14] - 医疗调整后EBITDA利润率为29.7%，较去年同期下降100个基点，主要受销售和营销投资、欧洲服务中心投资以及业务组合影响 [14] 工业业务 - 报告收入与去年同期持平，有机收入增长2%，订单周期挑战和供应链影响对本季度有机收入表现产生负面影响，预计短期内仍将持续 [14] - 工业部门调整后EBITDA较去年同期下降11%，调整后EBITDA利润率下降270个基点至21.9%，主要受价格成本中性、成本通胀和吸收问题影响 [14] 各个市场数据和关键指标变化 医疗市场 - 放射治疗质量保证（RTQA）业务国内外均呈现积极趋势，本季度国际订单创下历史新高 [9] - 职业剂量测定业务中，本季度获得了Instadose作为开放平台的首个订单，排除特定因素后，年初至今订单增长约4% [9] 工业市场 - 年初至今订单增长28%，排除外汇影响后约为36%，2022年底非定期维护（NTM）工业积压订单覆盖率有显著增加 [10] - 国防订单管道不断增长，第三季度在国际矿业获得订单，展示了公司核心技术在不同行业的应用 [10] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司实施固定交叉货币掉期以对冲外汇和利率风险，预计年化节省约200万美元 [13] - 收购Collins Aerospace Critical Infrastructure业务，更名为Secure Integrated Solutions（SIS），为核电客户增加软件能力和网络安全产品，推动公司无机增长 [12] - 计划将Instadose技术推向全球市场，使其成为市场主导技术，推动模拟市场向数字化转换 [30][31] - 公司认为全球供应链环境已改变，需适应新环境，通过建立库存、优化供应链管理等方式应对挑战 [23] - 核工业市场受政治支持和天然气价格影响，当前政治支持度高、天然气价格高，有利于核工业发展，公司对核市场新建设项目持乐观态度 [41][42] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 第三季度经营环境具有挑战性，特别是工业业务面临供应链挑战，但团队积极寻找解决方案，对满足强劲需求有信心 [4] - 公司订单表现出色，客户需求强劲，各终端市场健康，订单管道稳健，预计第四季度和2023年业务表现良好 [7][10][19] - 工业业务在第三季度面临转换挑战，但团队积极应对，业务有积极势头，预计全年表现良好 [19] - 公司对核市场前景非常乐观，认为核市场已处于重要转折点，现有装机容量将保持健康，新建设项目将加速 [42] 其他重要信息 - 10月Michael Rossi加入公司担任Mirion Medical总裁，使CEO能将更多时间投入工业业务、数字化转型等战略增长领域 [8] - 公司年初至今已在库存方面投资约3600万美元，以降低供应链风险，支持第四季度和2023年业务执行 [15] 总结问答环节所有的提问和回答 问题: 本季度工业供应链情况恶化的原因 - 全球供应链环境已改变，公司面临的是滚动式、特定产品类别的供应链问题，本季度核业务中特种管材和金属供应出现问题，但公司在供应链管理方面不断改进，推动了本季度9%的增长 [23] 问题: 如何确保在供应链背景下实现工业业务第四季度的增长目标 - 公司有大量库存，自12月以来已建立3600万美元的库存，且第四季度不会大幅减少库存；公司第四季度和2023年的积压订单覆盖率高于去年，订单充足，关键在于执行，公司高度关注业务执行 [25] 问题: 医疗业务本季度增量利润率情况及长期恢复到50%以上的可能性 - 本季度医疗业务增量利润率受业务组合、销售和营销投资以及欧洲服务中心成本影响；公司将继续在该业务上投资，预计明年增量利润率将回升，第四季度仍有良好增长和增量 [26][27] 问题: Instadose未来12个月的商业发布细节、里程碑和挑战 - Instadose是职业剂量测定领域的革命性数字化技术，具有诸多优势；公司正在准备推出第三代Instadose技术，将成为市场主导技术；公司选择将其推向全球市场，为服务提供商和客户带来双赢 [30][31] 问题: 2023年自由现金流的预期和正常化情况 - 预计2023年公司净营运资金状况将改善，第一季度将是良好的现金季度，随着季度推进，净营运资金将趋于正常并下降 [32] 问题: 俄罗斯业务的收入损失情况及恢复情况 - 与俄罗斯技术项目相关的收入损失不到3000万美元，这是年初的重大逆风，但公司团队积极应对；有少量俄罗斯收入流入，但不显著；公司订单和积压订单情况良好，对业务发展有信心 [34][36] 问题: 11月初工业订单转化为收入的速度是否加快 - 总体上速度加快，一方面公司建立的库存支持业务活动，另一方面今年订单增长主要来自安装基地和小项目，订单周期较短，积压订单质量高，为未来业务提供保障 [39][40] 问题: 考虑欧洲能源危机，与客户的对话情况及2023年订单模式趋势 - 核工业受政治支持和天然气价格影响，当前政治支持度高、天然气价格高，有利于核工业发展，公司预计核市场现有装机容量将保持健康，新建设项目将加速 [41][42] 问题: 第三季度价格与成本的情况及未来预期 - 第三季度价格与成本增长约4%，预计到第四季度末接近5%；公司持续向市场提价，但面临通胀影响；公司将在2023年更积极地控制成本 [43] 问题: 收购业务在2022年下半年预计贡献的EBITDA情况 - SIS收购交易令人满意，已全面融入业务，年化约有400多万美元计入杠杆计算，该交易具有吸引力，公司将继续寻找类似交易 [44]