财务数据和关键指标变化 - 第四季度收入和费用增长10.5%，达到3110万美元；租赁发起金额同比下降18%，包含新贷款产品后整体发起额下降不到10% [10] - 第四季度毛利润增长10.3%，达到1220万美元；调整后EBITDA略降至200万美元，主要因2021年营销费用增加130万美元 [11] - 全年收入和费用增长22.9%，达到1.254亿美元；毛利润增长30.8%，达到4620万美元；全年EBITDA增长31%，达到1140万美元 [12] 各条业务线数据和关键指标变化 - 零售合作伙伴生态系统今年占公司租赁业务的34%，冬季新冠疫情缓解后该渠道租赁活动明显增加 [7] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司认为FlexShopper.com网站是关键资产和租赁发起的驱动力，与同行相比，该网站面向消费者的体验更强大，运营和承保历史更丰富 [6][16] - 公司将扩大零售合作伙伴渠道，计划在今年上半年通过新试点项目和全面推广扩大零售业务版图 [7] - 公司测试了无担保定期贷款并分析了信用风险，认为该策略可行，将在2022年推广该业务以促进增长 [19] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 第四季度表现稳健，净收入增长，盈利能力提升，EBITDA同比增长超30%，预计2022年将以类似或更高的速度增长 [5] - 随着新冠疫情相关刺激计划结束，行业需求动态在第四季度有所缓解，近期支付活动尤其是提前还款情况正回归历史模式 [6] - 2022年初行业状况开始正常化，有利于公司的增长前景 [15] 其他重要信息 - 为支持新的零售业务推广，公司上半年将进行大量支出，预计这些投资将使2022年全年EBITDA增长至少达到去年的31% [13] - 公司将高级贷款额度提高近60%，至8250万美元，以支持业务增长 [13] 总结问答环节所有的提问和回答 问题: 新贷款产品的使用场景、贷款规模和其他机制 - 公司对52周贷款最高可贷2500美元，平均约1200美元，为无担保贷款，通过犹他州一家全国性银行发放，可在全国开展业务 [21][22] 问题: 500家零售店推广的对话时间 - 推广于今年1月开始，有两家新的零售合作伙伴，很多对话因新冠疫情反复而中断，近期才得以推进 [23][24] 问题: 本季度营销支出增加但发起额下降的原因及营销费用是否会在2022年第一、二季度推动收入增长 - 营销支出包含销售支持人员、培训门店和提供物料等费用，旨在为未来几个季度的业务发起做准备，预计会抑制第一季度业绩，但将大幅提高全年剩余时间的EBITDA [25][26] 问题: 发起业务平均规模同比增长的原因及提升空间 - 这是公司通过线上优化吸引客户购买高价产品的结果，也有一定零售因素，公司会持续追求更高的平均订单价值 [27] 问题: 信用趋势及2022年预期 - 公司未看到整体信用恶化，过去一年部分优质客户被“先买后付”或信用卡公司吸引，但目前情况正在恢复正常，各信用评分区间均未出现恶化 [29] 问题: 公司是否有机会在信用业务上更激进 - 公司认为有机会，并正在探索借贷和租赁业务的相关机会 [30]