文章核心观点 Nutanix公司宣布对其Nutanix云平台进行一系列增强，旨在赋能客户在分布式环境中（包括完全断连的环境、提供主权服务的云提供商或两者组合）部署和管理基础设施，同时不牺牲统一管理或操作简便性，核心是帮助客户满足数据主权、业务连续性和安全合规需求，同时保持运营灵活性和弹性 [1][3][4] 平台增强功能：安全与控制 - **主权架构支持**：NCP现在提供对多个暗站点环境的编排生命周期管理，以及治理和控制平面的本地部署选项 [5] - **本地化控制**：简化分布式云管理的Nutanix Central解决方案以及简化非结构化数据安全、治理和勒索软件恢复能力的Nutanix Data Lens，都将很快能在客户控制的本地环境中运行 [5] - **合作伙伴生态扩展**： - 在亚马逊云科技上推出的Nutanix政府云集群解决方案现已可用，为美国联邦机构构建和运营分布式主权云增加能力，编排完全在政府机构环境内进行 [6] - 在谷歌云上的Nutanix云集群解决方案现已全面上市，为全球17个区域的客户提供更多现代化基础设施的方式 [7] - 在美国新增微软Azure和AWS区域，在欧洲，NC2可在OVHcloud安全可信的云上使用 [7] - **安全认证与合规**：NC2在Azure和AWS上成功完成了年度SOC 2 Type 2审计，并更新了ISO 27001, 27017, 27018, 27701和22301认证，NC2 on Azure在2025年首次获得了CSA Star Level 2认证 [8] - **Kubernetes平台安全强化**：NKP将包含一个FIPS 140-3验证且符合STIG标准的Ubuntu Pro镜像选项（正在开发中），并将VPC隔离、网络负载均衡和微隔离能力扩展到容器化工作负载 [9][10] - **企业AI安全增强**：NAI客户现在可以部署领先的AI模型，这些模型运行在符合STIG强化和启用FIPS的容器中的NVIDIA NIM微服务，增强功能还包括更强的身份集成、对模型的细粒度访问控制以及扩展的日志记录和监控，新的对象检测和数据解析NVIDIA NIM微服务也已通过认证并加入NAI [11] 平台增强功能：弹性与业务连续性 - **增强分布式弹性**：新功能使客户能够在中断期间跨站点和区域保持应用程序可用性，这对于必须避免单站点或单供应商依赖的主权对齐环境至关重要 [12] - **分层灾难恢复**：团队现在可以应用复杂的分层灾难恢复选项，为每个工作负载匹配保护级别，以实现额外的容错和网络恢复弹性，新功能有助于确保即使发生最多三个站点或区域故障也能保持业务连续性 [13] - **Kubernetes数据服务**：Nutanix Data Services for Kubernetes解决方案的增强功能将分层同步和异步灾难恢复保护扩展到具有块和文件数据的容器，支持组织对现代Kubernetes应用（包括AI原生应用）的治理和合规目标 [14] 平台增强功能：统一全局管理 - **强化管理能力**：NCP现在提供更强的管理能力，简化分布式环境的部署和操作，Nutanix Infrastructure Manager这一新的自动化工具使用经过验证、全面测试的设计模式简化部署 [15] - **统一网络控制平面**：提供VLAN、虚拟网络和微隔离策略的单一视图，为管理员提供跨整个网络（包括本地和公共云环境）的集中可见性和控制 [16] - **Kubernetes与AI环境管理**：NKP集群将自动注册到Nutanix Prism Central，以实现即时的基础设施级可见性，NAI新增了一个LLM指标仪表板，提供对请求和令牌活动的深入洞察 [17] 客户与行业反馈 - **客户认可**： - LFB集团首席技术官表示，在OVHcloud上的Nutanix云集群使其能够在确保敏感数据留在可信的欧洲云中的同时，实现基础设施现代化 [18] - Inetum公司首席执行官表示，与Nutanix的合作使其能够为客户提供主权、经济高效的替代方案，并加强其以更快速度、可预测性和信心交付现代化项目的能力 [19] - **行业分析师观点**：IDC副总裁指出，分布式主权云正成为必须满足监管义务而不破坏操作一致性的组织的优先事项，Nutanix的回应是使分布式和主权对齐的架构可操作化 [20][21] - **合作伙伴支持**： - NVIDIA企业AI软件副总裁表示，结合Nutanix的分布式云平台与NVIDIA加速计算和政府就绪的NVIDIA AI Enterprise，客户可以构建和运营高性能主权AI系统 [22] - 英特尔研究员表示，其技术提供了支持Nutanix分布式云解决方案所需的硬件安全性和性能 [22] - 思科计算高级副总裁表示，在思科统一、可扩展且安全的计算和网络基础设施上运行Nutanix云平台的客户，无论工作负载在何处运行，都能受益于关键工作负载的一致操作 [23] - OVHcloud首席产品与技术官表示，与Nutanix的合作将OVHcloud可信、主权的基础设施与Nutanix云集群的灵活性结合在一起，使客户能够跨区域和环境定义和执行自己的安全边界 [23] 公司背景 - Nutanix是混合多云计算领域的领导者，为组织提供一个统一的软件平台，用于在任何地方运行应用程序、AI和管理数据 [24] - 全球有超过29,000家客户信任Nutanix [24]

公司动态 - Nutanix Cloud Platform (NCP) 解决方案已被列入面向美国情报界的 AWS Marketplace (ICMP) [1] - ICMP 是亚马逊云科技 (AWS) 提供的精选数字目录 旨在方便政府客户发现、采购和部署专业供应商的软件包与应用 [1] 产品与服务 - NCP 将计算、存储和网络整合为一个统一的本地和云平台 该平台具有弹性且易于管理 [2] - 该平台有助于减少管理IT基础设施所需的时间和精力 [2] - 该平台使机构能够在数据中心、边缘和云环境中一致且经济高效地运行应用程序 [2] 市场与客户 - 此举旨在帮助政府机构加速现代化进程 使其能专注于关键任务成果而非管理复杂性 [3] - 该可信平台旨在帮助政府团队简化运营并持续推进其任务 [3] - Nutanix 是一家混合多云计算领导者 为组织提供统一的软件平台 用于在任何地方运行应用程序、AI和管理数据 [3] - Nutanix 在全球拥有超过29,000家客户 [3]

业绩总结 - Q1 FY2026的收入为6.706亿美元，同比增长13%[6] - 年度经常性收入（ARR）为22.84亿美元，同比增长18%[6] - 自由现金流为1.745亿美元，同比增长15%[6] - 非GAAP毛利率为88.0%，同比提高50个基点[12] - 非GAAP运营收入为1.318亿美元，同比增长13.6百万美元[12] - 非GAAP每股净收益（稀释后）为0.41美元，同比增长0.05美元[12] - 非GAAP运营利润率为19.7%，同比下降30个基点[12] - 客户总数达到29,930，同比增长10%[6] 未来展望 - Q2 FY2026的收入指导为7.05亿至7.15亿美元[20] - 公司预计长期非GAAP税率为20%，以更好地与非GAAP盈利能力指标对齐[32] 用户数据 - 净留存率（NRR）被视为衡量公司保留和扩展现有客户ARR能力的绩效指标[28] - NRR是以12个月期末为计算基础，计算方法为期初所有客户的年度经常性收入（ARR）与期末ARR的比率[27] 运营费用与利润 - 非GAAP运营费用为4.58亿美元，同比增长15%[12] - GAAP毛利率在2025年第一季度为86.0%，第二季度为87.0%，第三季度和第四季度均为87.0%[30] - 非GAAP毛利率在2025年第一季度为87.5%，第二季度为88.3%，第三季度为88.2%，第四季度为88.3%[30] - 2025年第一季度的GAAP运营收入为27.3百万美元，第二季度为65.4百万美元，第三季度为48.7百万美元，第四季度为31.2百万美元[30] - 2025年第一季度的GAAP净收入为29.9百万美元，第二季度为56.4百万美元，第三季度为63.4百万美元，第四季度为38.7百万美元[31] - 2025年第一季度的非GAAP净收入为102.7百万美元，第二季度为139.1百万美元，第三季度为124.7百万美元，第四季度为109.1百万美元[31] - 2025年第一季度的非GAAP自由现金流为151.9百万美元，第二季度为187.1百万美元，第三季度为203.4百万美元，第四季度为207.8百万美元[31]

行业认可与市场地位 - 公司被Gartner评为2025年分布式混合基础设施魔力象限领导者 这是第三次入选该象限且第二次成为领导者[1] - 公司在执行能力和愿景完整性方面获得认可 反映其持续创新和客户成功导向[1][2] 产品能力与技术优势 - Nutanix云平台(NCP)支持应用和数据在任意位置运行管理 包括AWS、Azure和Google Cloud等公有云环境[2] - 平台支持外部存储和Kubernetes 并具备人工智能部署能力[2] - 解决方案具有弹性扩展特性 可快速启动灾备机器 显著降低资本支出[3][4] - 提供许可证可移植性 允许在不同位置的机器或服务器上授权计算和存储资源[4] 客户应用与行业覆盖 - 全球超过29,000家客户使用NCP平台 覆盖金融服务、医疗保健、公共部门、制造业和零售业[3][8] - 第一基金会银行采用NCP构建混合环境实现虚拟桌面基础设施的灾难恢复 特别认可其可扩展性优势[3] 市场影响与客户反馈 - 银行客户证实NCP在测试和实际灾备场景中能有效降低资本支出 并受益于许可证可移植性[4] - 公司被全球各行业组织广泛采用 帮助客户简化传统和现代应用运营 专注于业务目标实现[8]

业绩总结 - 第三季度收入为6.39亿美元，同比增长22%[6] - 年度经常性收入（ARR）达到21.4亿美元，同比增长18%[11] - 非GAAP运营利润为1.371亿美元，同比增长63.8百万美元[11] - 自由现金流为2.034亿美元，同比增长1.251亿美元[11] - 非GAAP毛利率为88.2%，同比提高170个基点[11] - 非GAAP运营利润率为21.5%，同比提高750个基点[11] - 第四季度收入指导为6.35亿至6.45亿美元[18] - FY'25收入指导为25.2亿至25.3亿美元[19] 用户数据 - 新客户增加620个，显示出强劲的新客户增长[6] - 平均合同期限为3.1年，同比增长0.1年[11] 未来展望 - Q3'25的GAAP毛利率预计为87.0%，非GAAP毛利率为88.2%[26] - Q3'25的GAAP运营费用预计为507.3百万美元，非GAAP运营费用为426.5百万美元[26] - Q3'25的GAAP净收入预计为63.4百万美元，非GAAP净收入为124.7百万美元[27] - Q3'25的自由现金流（非GAAP）预计为203.4百万美元[27] - Q3'25的基本流通股数为268百万股[27] 财务数据 - Q3'24的GAAP毛利率为84.8%，非GAAP毛利率为86.5%[26] - Q3'24的GAAP运营费用为456.5百万美元，非GAAP运营费用为380.4百万美元[26] - Q3'24的GAAP运营损失为11.5百万美元，非GAAP运营收入为73.3百万美元[26] - Q3'24的GAAP净亏损为15.6百万美元，非GAAP净收入为72.6百万美元[27] - Q3'24的净现金流为96.3百万美元[27]