基金概况 - 首信信托增长强度ETF(FTGS)为 passively managed ETF 于2022年10月25日推出 旨在追踪美国大盘成长股领域 [1] - 基金资产管理规模达12.3亿美元 属同类ETF中平均规模水平 [1] - 年度运营费用率为0.6% 在同类产品中属于较高水平 [4] - 近12个月追踪股息收益率为0.33% [4] 投资策略与持仓结构 - 重点配置信息技术板块 占比达30.6% 工业与金融板块位列二三位 [5] - 前十大持仓合计占比24.93% 其中Vertiv控股(VRT)占比2.91% Broadcom(AVGO)与英伟达(NVDA)紧随其后 [6] - 采用51只持股组合 有效分散个股特定风险 [8] - 追踪Growth Strength指数 筛选标准包括流动性 股本回报率 长期债务及营收现金流增长等指标 [7] 历史表现与风险特征 - 本年至今收益率为12.13% 过去一年收益率达14.89%(截至2025年8月25日) [7] - 52周价格波动区间为26.62-35.51美元 [7] - 三年期贝塔系数为1.13 年化标准差为17.78% [8] 同业比较 - 获得Zacks ETF评级3级(持有) 评级基于资产类别预期回报 费用率及动量等因素 [9] - 可比产品Vanguard成长ETF(VUG)规模1843.9亿美元 费率0.04% Invesco QQQ(QQQ)规模3692.7亿美元 费率0.2% [10] 产品定位 - 主要面向寻求大盘成长股市场 exposure 的投资者 [10] - 被动管理型ETF因低成本 高透明度 灵活性与税务效率优势 持续获得机构及个人投资者青睐 [11]

基金概况 - First Trust Growth Strength ETF (FTGS) 于2022年10月25日推出 是一只智能贝塔交易所交易基金 主要覆盖大盘成长股领域 [1] - 基金管理规模达11 6亿美元 属于该类别中中等规模的ETF [5] - 基金追踪THE GROWTH STRENGTH INDEX 该指数通过流动性 股本回报率 长期债务 营收和现金流增长等指标筛选国内股票 [5] 智能贝塔ETF特点 - 传统市值加权指数ETF以低成本 透明方式复制市场回报 适合相信市场有效性的投资者 [2] - 智能贝塔ETF采用非市值加权策略 通过基本面特征或组合选股 试图获得超额收益 [3] - 智能贝塔策略包括等权重 基本面 波动率/动量加权等方法 但并非所有策略都能取得优异回报 [4] 成本结构 - 基金年运营费用率为0 60% 属于同类产品中较高水平 [6] - 12个月追踪股息收益率为0 33% [6] 持仓分析 - 信息技术板块占比最高 达30 7% 金融和工业板块分列二三位 [7] - 最大单一持仓Vertiv Holdings Co (VRT)占比2 62% 前十大持仓合计占比24 08% [8] - 基金持有约51只股票 有效分散个股风险 [10] 业绩表现 - 截至2025年7月10日 年内上涨12 94% 过去一年上涨10 5% [10] - 52周价格区间为26 62-34 67美元 [10] - 三年期贝塔系数1 13 标准差17 98% [10] 替代产品 - 同类别可选Vanguard Growth ETF (VUG) 规模1769 6亿美元 费率0 04% [11] - Invesco QQQ (QQQ) 规模3561 2亿美元 费率0 20% [11]