股票评级与价格目标 - 瑞银将富达国民信息服务公司股票评级从中性上调至买入 目标股价设定为82美元 [1] - 公司股价在盘前交易时段上涨超过1% [1] 股价表现与投资价值 - 公司股价年初至今下跌约20% 近期抛售压力部分与税收亏损收割有关 [1] - 瑞银认为当前股价风险回报比更具吸引力 [1] 财务业绩与前景 - 公司盈利能见度改善 2026财年每股收益预期超过6.25美元 [1] - 利润率扩张势头增强 自由现金流转化率超过90% [1] - 收购TSYS信用卡发行业务处理部门预计在三年内带来1.5亿美元的息税折旧摊销前利润效益 [2] - 2025年下半年业绩稳定结合2026年TSYS整合应支持更高估值倍数和持续每股收益增长 [2] 股东回报 - 瑞银预计总股东回报率在11%至14%之间 包括约2%的股息收益率 [2] - 一旦杠杆率正常化 并购和股票回购将支持股东回报 [2]