公司业绩与预期 - 公司预计在2025财年第三季度每股收益为2.36美元，较去年同期的2.12美元有所增长 [2] - 预计收入将增长约6%至72亿美元 [2] - 公司当前市值为1440亿美元，过去12个月收入为280亿美元，营业利润为83亿美元，净利润为68亿美元 [4] 行业趋势与驱动因素 - 生成式AI和更先进工艺技术的转型推动了对公司先进设备的需求增长 [2] - AI的兴起增加了对半导体的需求，需要更高的计算能力、更大的内存容量和更复杂的芯片 [3] - 公司在高带宽内存(HBM)、全环绕栅极(GAA)晶体管和背面供电(BPD)等先进工具方面发挥关键作用 [3] 市场与运营表现 - 第二季度来自中国的收入同比下降37% [3] - 过去五年中，公司公布19次财报后，有7次出现正回报(37%)，12次负回报 [6] - 正回报的中位数为3.9%，负回报的中位数为-3.6% [6] 投资策略与历史表现 - 分析历史概率或在财报公布后调整头寸是两种可能的投资策略 [5] - 1D和5D回报之间存在相关性，可作为交易策略参考 [7] - 同行公司的表现有时会影响财报后的股价反应 [8]