文章核心观点 - 构建稳健的退休组合需结合新加坡公积金的风险保障与股息股票的成长潜力，形成混合策略 [1][2][17] 公积金退休方案 - 公积金提供政府担保的稳定收益，普通账户年利率为2.5%，特别账户、退休账户及保健储蓄账户年利率为4.0% [3] - 以30岁人士每月向特别账户存入500新元为例，25年后总供款额为15万新元，复利增长下累计利息约10万新元 [3][4] - 公积金收益超越通胀且完全规避市场风险，适合保守型储蓄者 [5] 股息股票投资方案 - 股息股票潜在回报更高但伴随市场波动，优质蓝筹股如星展集团、新加坡交易所及百汇生命产业信托适合退休投资 [6][7] - 星展集团追踪股息率达5.2%，超过公积金特别账户的4%，年内每股派息2.85新元 [7] - 海峡时报指数过去10年年化总回报率达8.9%，10万新元投资20年可产生约55万新元利息，较公积金收益高约2.5倍 [9][10] 投资策略比较 - 公积金保障本金安全且收益可预测，股息股票需承担波动风险但可能获得更高回报 [11] - 长期投资者可通过分散投资及定期定额策略降低波动影响，组合配置需依据个人风险承受能力与退休目标 [12] 常见投资误区 - 过早提取公积金资金会削弱复利效应，应将其作为组合的底层安全资产 [13] - 追逐8%-10%的高股息率可能面临派息不可持续风险，应关注现金流稳定的4%-6%适中收益标的 [13][14] - 过度集中投资单一行业如房地产投资信托或银行股会增加组合风险，需通过多元化分散 [14] 混合策略建议 - 以公积金为基础保障安全，叠加股息股票追求收入增长与资本增值 [15][16] - 早期开始并保持纪律性，平衡安全性与成长性以适配个人退休规划 [17]