市场表现 - 主要股指收盘上涨 道琼斯指数上涨284点 涨幅070% 标普500和纳斯达克分别上涨043%和027% 小盘股罗素2000上涨033% [1] 美联储政策 - 美联储维持利率在425-450%区间不变 为连续第三次会议按兵不动 决策获得全票通过 [2] - 美联储主席鲍威尔强调通胀仍高于理想水平 劳动力市场接近充分就业 但缺乏足够数据支持政策调整 [3] - 鲍威尔指出贸易政策存在"高度不确定性" 但尚未对经济造成实质性冲击 下次利率调整可能出现在6月18日的会议 [3] 企业财报 AppLovin (APP) - Q1每股收益167美元 大幅超越145美元的市场预期 较去年同期067美元增长149% [4] - 营收148亿美元超过预期的138亿美元 自由现金流达836亿美元 出售移动游戏业务后股价盘后上涨18% [4] Skyworks Solutions (SWKS) - Q2每股收益124美元 超出预期4美分 营收953亿美元略高于预期的9513亿美元 [4] - 宣布每股070美元分红 但股价盘后下跌4% 年内累计跌幅达24% [4] Carvana (CVNA) - Q1每股收益151美元 是市场预期075美元的两倍 营收423亿美元超过预期的404亿美元 [5] - 零售单元数量同比增长46% 股价在消息公布后基本持平 [5] MercadoLibre (MELI) - Q1营收59亿美元远超预期的553亿美元 商品交易总额(GMV)同比增长17%至133亿美元 [6] - 阿根廷市场表现强劲推动业绩 股价盘后上涨8% [6]

美联储政策展望 - 高盛资管公共投资首席投资官Ashish Shah表示美联储目前处于观望状态 等待不确定性消除 [1] - 近期就业数据支持美联储维持当前立场 劳动力市场需进一步走弱才能重启宽松周期 [1] - 劳动力市场疲软迹象可能需要数月时间显现 下月会议大概率维持利率不变 [1]

美联储降息预期 - 美联储预计将在周三实施市场期待已久的降息 华尔街预期本周降息25个基点 并在年底前剩余三次会议上各降息一次[1] 存款账户利率影响 - 支票账户全国平均利率维持在0.07% 预计降息后可能进一步下降[3] - 储蓄账户利率微升至0.40% 但高收益储蓄账户利率仍维持在4%左右[4] - 货币市场账户全国平均收益率为0.59% 高收益货币市场账户利率接近或略高于4%[5] 定期存款利率变化 - 12个月期CD平均利率为1.70% 较上月略有上升 最低存款额和期限会影响实际利率[5] 抵押贷款市场趋势 - 抵押贷款利率自5月底以来主要呈下降趋势 目前处于近一年最低点[7] - 抵押贷款利率更多受债券市场影响 10年期国债收益率自7月中旬以来已下降近0.5个百分点[8] - 抵押银行家协会和房利美预测抵押贷款利率在2026年前将维持在略高于6%的水平[8] 个人贷款市场 - 个人贷款利率近两年徘徊在12%附近 广告利率现介于6%高位至9%以上 美联储降息可能推动利率进一步下降[9] 信用卡利率状况 - 信用卡利率从2021年的15%大幅上升至2025年的21%以上[11] - 年底前两到三次降息可能推动最优惠利率下降 进而降低信用卡成本[12] 投资策略建议 - 股票价格对美联储利率行动有反应 但只是影响投资环境和股价的众多因素之一[13] - 建议关注更广泛的经济和企业利润趋势 保守投资者可配置经经济周期验证的高质量股票[13][14]