HBM市场动态与价格趋势 - SK海力士与英伟达已完成2025年HBM4的供应价格和数量谈判[2] - HBM4单价确认为约560美元，较上一代产品价格上涨超过50%[2] - 2026年HBM市场规模预计将达到460亿美元，2030年全球HBM市场有望达到980亿美元[4] - 2024年至2030年，HBM市场的复合年增长率预计约为33%[4] 存储芯片行业市场反应 - SK海力士与英伟达的谈判消息强化了存储行业的看涨情绪，带动美股存储板块大涨[4] - 希捷科技和闪迪股价在消息后单日涨幅均超过10%，西部数据股价上涨超过5%[4] - 美光科技股价周三大涨近9%，收盘报237.5美元，盘中创下239.88美元的历史新高[4] - 美光科技股价年内迄今已飙升超过180%，被视为2025年最热门的半导体公司之一[4] HBM技术应用与产业链 - 在高端AI服务器领域，GPU搭载HBM芯片已成为主流配置[4] - HBM广泛应用于高性能计算和人工智能等场景[4] - HBM产业链上游包括电镀液、前驱体、IC载板等半导体原材料以及TSV设备、检测设备等半导体设备供应商[4] - 产业链中游为HBM生产，下游应用领域包括人工智能、数据中心以及高性能计算[4] 国产HBM发展机遇 - 人工智能基础设施支出推动对高带宽内存的需求达到前所未有的水平[4] - 国产HBM量产被视为势在必行，但目前可能处于发展早期阶段[4] - 国产HBM的发展预计将为上游设备和材料供应商带来扩产机遇[4]