核心观点 - 招商银行零售AUM突破16万亿元 成为国内首家达成此里程碑的股份制银行 展现财富管理加速增长和经营韧性 [1][3] - 公司通过客户精细化服务、数智化转型和开放平台生态建设 推动大财富管理战略深化 [4][9] - 零售AUM结构变化反映客户风险偏好转向稳健 代销保险存量保费规模突破万亿元 资产配置服务体系覆盖千万客户 [6][7] 零售AUM增长里程碑 - 零售AUM余额突破16万亿元 上半年增量创历史新高 [1][3] - 从5万亿到10万亿用时5年 从10万亿到16万亿仅用3年多 增长持续加速 [1] - 年初至今AUM增量超万亿元 增幅高于7% 去年末基数约为14.93万亿元 [3] 财富管理能力建设 - 客群和零售AUM增长被视为大财富管理业务基本盘 稳定增长将获市场回馈 [2] - 金融科技应用升级 智能财富助理"AI小招"实现全周期服务链路 覆盖售前至售后全场景 [4] - "AI小招"转向主动服务 通过管家快报主动捕捉客户需求 提供账户和市场信息 [5] 客户服务与产品策略 - 针对超2亿个人客户提供差异化服务 覆盖养老、跨境投资等多样化需求 [4] - "TREE资产配置服务体系"围绕活钱、稳健、进取、保障四类需求 累计服务客户破千万 [7] - 代销保险业务实现系统性革新 通过省心选服务、保单检视和全流程智能化提升体验 [8] 开放平台生态建设 - "招财号"财富开放平台升级为多主体生态圈 与160余家伙伴深化渠道、信息、运营、投研四大共享 [9] - 平台集成实时行情数据、量化模型和策略观点 建立定期市场研判机制 [10] - 突破线上线下服务边界 将经营能力转化为全渠道统一的服务产品 [9]