行业整体表现 - 2024年第四季度NAND Flash产业营收165.2亿美元 季减6.2% 主要因消费电子厂商持续去化库存及供应链调整订单导致[1] - 当季NAND Flash平均销售价格季减4% 整体出货位元下滑2%[1] - 2025年第一季度预计产业营收季减高达20% 因传统淡季效应及订单量、合约价大幅衰退[1] - 随着供应商减产和价格触底 预计2025年下半年NAND Flash产业将重回上升轨道[1] 市场竞争格局 - 三星以56亿美元营收居市场第一 市占率33.9% 但季减9.7%[2][3] - SK集团营收33.9亿美元 市占率20.5% 季减6.6%[2][4] - 铠侠营收26.6亿美元 市占率16.1% 仅季减0.2%[2][5] - 美光营收22.8亿美元 市占率13.8% 季减9.3%[2][6] - 西部数据营收18.8亿美元 市占率11.4% 基本与上季持平[2][7] 企业战略动态 - 三星将专注于开发企业级SSD并积极调整投产计划应对市场变化[3] - SK集团计划通过HBM、DRAM及企业级SSD产品成为全方位AI生态系统存储器供应商[4] - 铠侠通过增加产品层数和改善传输速度满足技术升级需求[5] - 美光将减少NAND Flash资本投资 着重发展60TB以上产品以改善盈利[6] - 西部数据因消费电子产品出货优于预期 出货位元实现季增 且受益于AI PC风潮 营收预计2025年第二季起逐季上升[7]