国元国际发布研报称，预计诺诚健华(09969)2025-27年收入分别为人民币20.1亿、20.6亿、25.6亿元，净 利润分别为人民币1.17亿、0.17亿、1.88亿元，公司持有现金及等价物约72亿元，现金足够进行创新研 究。公司通过科学创新驱动发展，产品力强大。根据DCF模型，给予目标价16.81港元，给予买入评 级，较现价有28%的升幅。 公司自主研发的新型TYK2抑制剂ICP-488治疗皮肤型红斑狼疮(CLE)获CDE批准开展II期临床试验。 ICP-488通过特异性结合TYK2JH2结构域，阻断IL-23、IL-12和I型干扰素等炎性细胞因子的信号转导。 NMPA已批准公司的佐来曲替尼(ICP-723)用于治疗携带NTRK融合基因的成人及12岁以上青少年实体瘤 患者。临床数据表现优异：高客观缓解率(89.1%)和高疾病控制率(96.4%)，24个月PFS为77.4%，24个月 OS为90.8%。临床数据优于第一代TRK抑制剂。奥布替尼在中国针对免疫性血小板减少症(ITP)的III期 注册性试验已完成患者入组，计划于2026年上半年提交新药上市申请。 BD进展顺利 公司与ZenasBio Pharm ...