行业趋势与市场环境 - 全美房屋净值信贷额度平均利率正降至三年来的最低点 基于最优惠利率这一定价基准 [1] - 截至2025年第二季度末 房主拥有的房屋净值总额接近36万亿美元 创历史最高纪录 [2] - 由于当前抵押贷款利率徘徊在6%以上 房主不太可能放弃其原有的低息首套抵押贷款 因此出售房屋并非优选方案 [3] 产品定价机制 - 房屋净值信贷额度利率不同于首套抵押贷款利率 其基于指数利率加上利差来确定 常用指数为最优惠利率 该利率近期已降至6.75% [4] - 贷款机构在房屋净值信贷额度等二次抵押贷款产品的定价上具有灵活性 利率取决于借款人的信用评分、债务水平以及信贷额度与房屋价值的比率 [5] - 全国平均房屋净值信贷额度利率可能包含仅持续六个月或一年的“ introductory” 利率 之后利率将变为可调整 并可能从显著更高的水平开始 [5] 产品特性与优势 - 房屋净值信贷额度允许房主在不放弃原有低息首套抵押贷款的情况下 以灵活的方式和金额动用房屋净值 最高可达信贷额度上限 [6] - 该产品的优势在于仅提取所需资金 并为未来需求保留部分信用额度 对未借款部分不支付利息 [8] - 对于拥有低首套抵押贷款利率和大量房屋净值的房主而言 当前可能是获取房屋净值信贷额度的最佳时机之一 所获资金可用于房屋改善、维修或其他用途 [11] 市场报价与消费者选择 - 根据Curinos数据 截至2025年12月20日当周 面向信用评分至少780且综合贷款价值比不超过70%的申请人的平均房屋净值信贷额度利率为7.44% [2] - 不同贷款机构提供的利率差异巨大 范围可从近6%到高达18% 这取决于借款人的信用状况及其比价努力程度 [10] - 例如 FourLeaf Credit Union目前提供为期12个月、额度高达50万美元的房屋净值信贷额度 年利率为5.99% 但这属于之后会转为浮动利率的 introductory 利率 [7] 产品结构与成本示例 - 房屋净值信贷额度本质上成为一种30年期贷款 包含一个提取期和一个还款期 例如 以7.50%的利率提取5万美元 在10年提取期内月付约为313美元 但在后续20年还款期内 由于利率可变 月付将会增加 [12] - 该产品最适合在更短期限内借款并偿还余额的情况 [12]