IPO基本信息 - 公司于12月18日至12月23日招股，预期12月30日挂牌，预计将成为2025年港股最大的Biotech IPO [1] - 本次IPO拟发行94,690,500股H股，香港公开发售占10%，国际发售占90% [1] - 每股发售价24.05港元，每手500股，一手入场费12146.27港元 [1] 基石与前期投资者 - 引入15家顶级基石投资者，共认购1.15亿美元，包括礼来公司、腾讯、淡马锡、施罗德、瑞银、橡树资本、易方达、泰康人寿等 [1] - 基石投资者呈现鲜明国际化属性，涵盖全球制药企业、互联网龙头、主权基金、资管公司、公募和险资，礼来公司为首次入局基石投资者 [2] - IPO前投资阵容庞大，包括华平资本、B Capital、Prosperity7、礼来亚洲基金、百度风投、启明创投、红杉中国、药明康德等知名机构 [2] 核心技术平台与研发管线 - 公司依托自主开发的生成式人工智能平台Pharma.AI，已产生逾20项临床或IND申报阶段的资产 [2] - 其中三项资产已授权予国际制药及医疗保健公司，最高合约总价值20亿美元，包括约110.0百万美元预付款及约19亿美元里程碑付款 [2] - 公司管线组合涵盖超过30个创新项目，涉及肿瘤、免疫、纤维化、代谢等领域 [3] - 公司创新分子从0到1的研发耗时平均不超过18个月，远短于传统方法的平均4.5年 [3] - 核心资产Rentosertib(ISM001-055)有望成为全球首款经AI赋能发现并进入III期临床的候选药物 [3] 商业化合作与行业地位 - 全球收入最高的20家药企中，有13家与公司有软件平台合作 [3] - 公司与Exelixis、美纳里尼等全球制药企业达成了3项管线授权合作，带来20亿美元的潜在收入 [3] - 公司与赛诺菲、礼来、复星医药等多家全球知名制药企业达成了药物研发合作 [3] - 公司有望成为港股“AI创新药第一股”，为AI制药赛道注入关键资本动力 [3]