首店扩张态势与市场格局 - 第三季度全省新开首店88家，较第二季度的68家和第一季度的36家持续增长，呈现稳步向上态势 [2] - 高能级（A级）首店占比达到13.1%，较上半年的3.8%有明显跃升，显示市场正从“卷数量”转向“要质量” [2] - 省份级与城市级首店合计占比达92%，其中省份级首店占51.1%，城市级首店占40.9%，品牌策略以稳扎稳打为主 [2] - 昆明是首店主战场，同时大理、昭通、保山等地州市场稳步承接，第三季度楚雄、红河等新兴市场加入，覆盖范围持续扩大 [2] 区域市场商业逻辑与互补性 - 地州市场的商业逻辑与昆明形成鲜明互补，地州更青睐生活配套、区域特色餐饮及大众零售等业态，而非省会城市追求的高端化、旗舰化 [3] - 品牌对不同市场消费特征有精准把握，地州商业在承接首店辐射过程中展现出差异化竞争力 [3] 重点商业项目首店表现 - 第三季度有5家商场引入首店数量超过7家，昆明顺城购物中心以超过10家首店断层领跑 [4] - 保山隆阳吾悦广场、昆明瑞鼎城购物公园各引入7家首店，大理泰业国际广场引入6家首店成为地州新晋顶流 [4] - 昆明顺城购物中心引入品牌包括GRVRGROVE、F426、vestalis、APPLEBY FARMS、汕心等云南首店，覆盖服饰、配饰、餐饮多元业态 [4] - 七彩云南·第壹城第三季度启动近万平方米品牌调整，涉及不少于30个品牌，引进曼卡龙珠宝、珠穆朗玛、石头人烤肉等云南首店 [5] - 昆明恒隆广场引入5家城市级以上首店，包括狗好好办、On昂跑、montbell、Vivienne Westwood、STANLEY，其运动户外品牌矩阵已拓展至25家 [5] 首店业态分布与细分赛道 - 零售业态以47.7%的占有率稳居主导，餐饮业态以38.6%的占比形成有力支撑 [8] - 文体娱、生活服务、儿童亲子等业态占比不足两成，但持续为市场注入创新变量 [8] - 饮品和女装是表现最抢眼的细分赛道，分别有12家和8家品牌首次进入云南 [8] - 饮品赛道品牌如李山山茶事、桃山茶雨、十度鲜家、KOI Thé等，通过文化叙事和场景营造竞争 [8] - 女装品类呈现风格化细分，如播Broadcast、marykki、YESCCI、苏昔、自然生活thezrsh、陌上染云、如芽ROIYAS等，构建多层次风格矩阵 [9]