公司上市与发行概况 - 公司股票将于12月17日在上海证券交易所科创板上市，自上市之日起纳入科创成长层 [1] - 本次科创板IPO发行价格为104.66元/股，对应的2024年摊薄后静态市销率为56.35倍 [1] - 按发行价格预计上市时市值约为418.74亿元 [1] - 本次发行数量为4010万股，占发行后总股本比例10.02%，预计募集资金总额为41.97亿元 [1] - 募集资金将用于投资“新型高性能通用GPU研发及产业化项目”、“新一代人工智能推理GPU研发及产业化项目”和“面向前沿领域及新兴应用场景的高性能GPU技术研发项目” [1] 市场认购与投资者反应 - 网下询价阶段，参与初步询价的投资者为270家，配售对象为7721个，拟申购总量为571.82亿股，整体申购倍数为战略配售回拨前网下初始发行规模的2228.11倍 [2] - 战略配售数量为760.54万股，约占发行总数量的18.97%，参与者包括国家人工智能产业投资基金、天翼资本、宿迁云邦企业管理有限公司、深圳三快网络科技有限公司、格林达、义乌中国小商品城金融控股有限公司、盈峰集团等 [2] - 网上发行最终中签率为0.03348913%，低于摩尔线程当时网上发行的中签率（0.03635054%） [2] - 最终网上投资者放弃认购20349股，由主承销商包销 [2] 行业背景与市场表现 - 公司上市表现备受期待，部分原因是同为国产GPU“双子星”的摩尔线程创造了极强的赚钱效应 [1] - 摩尔线程于12月5日登陆科创板，上市首日收盘涨幅达425.46%，若中签者在其上市首日最高点卖出，单签浮盈约28万元，刷新了A股全面注册制实施以来的打新收益纪录 [1] - 截至12月15日收盘，摩尔线程股价为764.9元/股，市值近3600亿元 [1] 公司业务与市场地位 - 公司是国内高性能通用GPU产品的主要领军企业之一，致力于自主研发全栈高性能GPU芯片及计算平台 [3] - 公司旗舰产品曦云C系列训推一体GPU芯片基于全自研的GPU IP、指令集和架构，在通用性、单卡性能、集群性能及稳定性、生态兼容与迁移效率等方面均达到国内领先水平 [3] - 根据Bernstein Research以销售金额口径测算的数据及结合IDC数据以算力规模口径测算的结果，公司在2024年中国AI芯片市场中的份额约为1% [3]