交易方案概览 - 恩捷股份拟通过发行股份方式收购青岛中科华联新材料股份有限公司100%股份，并募集配套资金 [1] - 购买资产的股份发行价格确定为34.38元/股，不低于定价基准日前120个交易日公司股票交易均价的80% [2][3] - 拟向不超过35名特定对象发行股份募集配套资金，总额不超过购买资产交易价格的100%，发行股份数量不超过交易完成后总股本的30% [3] - 公司股票自12月1日起停牌，计划于12月15日复牌，停牌前收盘价为55.35元/股，总市值543.7亿元 [1] 交易标的财务与估值 - 截至2025年9月30日，中科华联总资产为44.78亿元，归属于母公司所有者权益为10.00亿元 [5] - 中科华联2023年、2024年及2025年前三季度归母净利润分别为-8243.13万元、-2.93亿元及-1.90亿元，持续亏损 [5] - 具体财务数据显示，中科华联2025年1-9月营业收入为6.07亿元，2024年度为5.31亿元，2023年度为7.61亿元 [7] 收购方财务与经营状况 - 恩捷股份2025年第三季度营业收入为37.80亿元，同比增长40.98% [4] - 截至2025年9月30日，恩捷股份总资产为480.00亿元，归属于母公司所有者权益为247.78亿元 [7] - 恩捷股份2023年、2024年及2025年前三季度归母净利润分别为25.27亿元、-5.56亿元及-8632.30万元 [7] - 具体财务数据显示，公司2025年1-9月营业收入为95.43亿元，2024年度为101.64亿元，2023年度为120.42亿元 [9] 交易战略与行业背景 - 公司为A股锂电池隔膜龙头企业，董事长预计未来几年隔膜和整个锂电池行业仍会保持较高增长态势 [1][4] - 交易旨在整合中科华联在锂电隔膜整线装备与产品方面的优势，降低供应链风险，增强综合竞争力 [4] - 交易完成后，公司将在隔膜装备领域与中科华联紧密合作，优先保障行业高景气周期时对隔膜装备的需求 [4] - 中科华联是研发、生产和销售湿法锂离子电池隔膜整套生产装备及隔膜制品的高新技术企业，主要客户为锂电池及隔膜厂商 [4]