美联储利率决议与市场反应 - 美联储如期宣布降息25个基点，为年内第三次降息，符合市场预期 [3][5] - 美联储主席鲍威尔宣布将开始购买短期债券以稳定货币市场流动性 [3] - 市场对降息预期落实，交易员看好明年继续降息可能，投资者风险偏好获得提振 [3] 货币政策前景与“鹰派”信号 - 鲍威尔表示，鉴于年内已累计降息75个基点，利率处于宽幅中性区间，美联储将更有耐心观察经济活动以制定下一步政策 [5] - 利率“点阵图”预期中位值显示，美联储官员预计明年仅降息一次，与9月预测一致 [7] - 市场解读认为美联储内部对降息路径分歧加剧，鲍威尔表态暗示可能暂停降息进程，此次会议传递出“鹰派”信号 [4][7] - 利率期货市场仍预计美联储明年可能降息两次 [7] - 美联储小幅下调今明两年通胀预期，令交易员看到更多降息希望 [7] 美国股市表现 - 投资者风险偏好提振，资金从科技股流出，轮动至工业、零售、金融等类别股票 [3] - 美国三大股指集体收涨，道琼斯工业指数上涨近500点，涨幅1.05%，标普500指数涨0.67%，纳斯达克指数涨0.33% [3] 贵金属市场动态 - 受美联储“鹰派”降息影响，部分投资者担忧明年降息幅度不及预期而减少持仓，导致国际金价小幅下跌 [1][9] - 纽约商品交易所明年2月交割的黄金期货价格收于每盎司4224.7美元，跌幅0.27% [9] - 白银期货价格延续涨势并再创历史新高，主要受现货库存下降、工业需求持续增长及美国联邦政府将白银列入关键矿产清单等因素影响 [8][9] - 纽约商品交易所明年3月交割的白银期货价格收于每盎司61.029美元，涨幅0.31% [9]