公司IPO与募投项目 - 公司于2025年11月20日举行首次公开发行股票并在主板上市网上路演 [1] - 本次IPO预计募集资金总额为44.40亿元，扣除发行费用后预计募集资金净额约为43.63亿元，高于41.10亿元的募集资金需求金额 [7] - 募集资金将投向七个重点投资项目和补充流动资金，全面服务于公司“以铀为本、国际一流”的发展目标 [2] 募集资金具体投向 - 约21.84亿元将投向四个国内天然铀产能项目，包括纳岭沟、巴彦乌拉、七三七/七三九扩建及棉花坑矿井三期工程，项目建成后国内天然铀产能将大幅增长 [2][8] - 约6.93亿元将用于三个放射性共伴生矿产资源综合利用工程，包括沽源铀业水冶综合技改、江西共伴生铀资源综合利用及年产1000吨钽铌新材料项目 [2][8] - 部分募集资金将用于补充流动资金，以增强全球天然铀资源获取能力并优化财务结构 [2] 公司业务与技术实力 - 公司是一家专注于天然铀和放射性共伴生矿产资源综合利用业务的矿业公司，是中核集团旗下重要企业 [3][4] - 公司已掌握砂岩铀矿开发、硬岩铀矿开发、含铀多金属矿综合回收和独居石资源综合利用等核心技术，形成了以CO2+O2第三代地浸采铀技术为标志的复杂砂岩铀矿地浸开发技术体系 [4] - 截至报告期末，公司控股子公司持有商标16项、专利202项、软件著作权13项、域名3项 [4] - 公司形成了以砂岩铀矿为主体、硬岩铀矿为补充、放射性共伴生资源综合利用回收天然铀的国内产能布局，并积极布局海外资源，其纳米比亚罗辛铀矿2022年产量位列全球第六 [4] 行业前景与市场需求 - 全球能源转型为天然铀产业带来历史性发展窗口，世界核协会报告显示，全球核电反应堆对铀的需求到2030年将上涨三分之一至8.6万吨，2040年将达到15万吨 [5] - 国内《“十四五”现代能源体系规划》明确提出到2025年核电运行装机容量达到7000万千瓦左右，2025年4月国务院常务会议进一步核准了采用“华龙一号”技术的核电项目 [5] - 随着我国核电装机容量持续扩大，天然铀战略价值愈发凸显，全球铀市场供需缺口扩大的格局为公司发展提供了广阔空间 [5] 公司财务与经营表现 - 公司营收从2022年的105.35亿元增长至2024年的172.79亿元，复合增长率约28% [5] - 公司净利润从2022年的15.20亿元增长至2024年的17.12亿元 [5] - 2025年上半年，公司实现营收95.51亿元，同比增长18.74%；净利润7.86亿元，同比增长16.83%；扣非净利润7.83亿元，同比增长19.62% [6] - 公司预计2025年前三季度实现营收130亿元至133亿元，同比增长16.34%至19.02%；净利润11.30亿元至11.80亿元，较2024年同期预计增长18.71%至23.97% [6] - 公司财务结构持续优化，2024年末资产负债率较2022年下降5.2个百分点，经营活动现金流净额达35.8亿元，同比增长42.5% [6] 发行详情与未来展望 - 本次发行股份数量为24,818.1818万股，占发行后公司股份总数的12.00%，发行价格为17.89元/股 [7] - 初始战略配售发行数量为7,445.4545万股，占本次公开发行数量的30.00% [7] - 公司短期将聚焦全面提升科技创新能力与关键核心技术攻关，长期致力于成为“以铀为本、国际一流”的科技型矿业公司 [10] - 本次网下与网上申购日同为2025年11月21日，申购代码为“001280” [10]