2025年科技行业表现回顾 - 中证TMT指数在2025年内上涨40.70%，显著跑赢上证指数的19.42%和深证成指的27.60% [1] - 2025年上半年，中证TMT指数上涨4.29%，同期上证指数和深证成指分别上涨2.76%和0.49% [1] AI资本开支与产业链景气度 - 美股四家科技巨头2025年的AI资本支出预计将达到3500亿美元 [2] - 高盛预测到2030年，全球AI相关基础设施投资总额或突破4万亿美元 [2] AI赋能行业与市场规模 - 中国AI行业市场规模在2024年达到7470亿元，同比增长41.0% [3] - 预计2025年中国AI整体市场规模将攀升至10457亿元，占全球比重达20.9% [3] 政策支持 - 2025年8月，《国务院关于深入实施"人工智能+"行动的意见》发布，部署六大重点行动并设定了2027、2030、2035年三个阶段的发展目标 [3] - “十五五”规划建议将“科技自立自强水平大幅提高”列为主要目标，并专章部署“加快高水平科技自立自强，引领发展新质生产力” [4] 科技企业基本面 - 2025年第三季度，电子行业营业收入和归母净利润同比增长率分别为19.41%和38.29% [6] - 2025年第三季度，传媒行业归母净利润同比增长37.38%，计算机行业归母净利润同比增长32.63%，均显著高于全A指数的5.34% [6] 相关金融产品信息 - 建信科技智选基金（A类025968、C类025969）股票资产占基金资产的比例为80%-95%，其中投资于科技主题相关股票的比例不低于非现金基金资产的80% [6] - 该基金主要在新一代信息技术、高端装备、新材料、新能源、节能环保、生物医药、数字创意七大产业中优选科技股进行布局 [6] - 基金经理黄子凌管理的建信环保产业股票A近6个月收益率为36.56%，建信高端装备股票A成立以来总回报为54.94%，实现超额收益25.39% [8]