文章核心观点 - 中美AI大模型领域正上演“后发赶超”的新叙事，谷歌与阿里巴巴是典型案例 [2][3][4] - 两家公司均采用“全栈AI”布局策略，覆盖从芯片、云计算、大模型到应用端的全产业链，但具体路径存在开源与闭源等关键分野 [4][5][6] - 阿里巴巴的千问APP通过激进的开源策略、依托庞大生态构建商业闭环，走出了一条具有中国特色的C端应用爆发之路 [4][12][22][23] 全栈AI战略共识 - 全栈布局被视为最具反脆弱特性、最能穿越周期的模式，涵盖AI芯片、云计算、大模型、超级应用全链条 [6] - 与纯模型公司相比，全栈模式能规避技术领先地位不确定和变现模式不可持续的风险 [6] - 阿里巴巴计划三年AI投入3800亿，其布局分为底层芯片算力、中间大模型层、前端应用层三层结构 [7] - 在落地节奏上，两家公司均采取“先磨刀，后砍柴”的策略，不急于推出不成熟的C端应用，谋求长期领导地位 [8][10] 阿里巴巴的AI布局与进展 - 底层算力方面，阿里云位居全球第四、亚洲第一，自研芯片性能已可与英伟达H20相媲美 [7] - 大模型层方面，Qwen系列已成为全球性能最强、应用最广泛的开源大模型，全球下载量超6亿次 [7] - 应用层方面，千问APP公测首周下载量突破千万次，速度快于ChatGPT当年耗时三个月的纪录 [4] - 应用形态包括原生AI APP和插件形态的AI应用，用于重构夸克、钉钉、淘宝等存量业务 [7] 开源与闭源的关键路径分野 - 谷歌采取妥协路线，闭源的Gemini与开源的Gemma双轨并行，闭源利于维护技术霸权 [12] - 阿里巴巴坚持激进的Qwen开源路线，优势在于低门槛、高兼容、普惠性，利于构建开发者生态 [12] - 开源模式使阿里实现了构建庞大开发者生态和借助全球反馈快速迭代模型的双重目标 [12][14] - Qwen开源模型下载量已反超Meta旗下的Llama，并获得英伟达CEO黄仁勋等权威人士的公开背书 [13][14] C端应用生态与商业模式差异 - 谷歌AI应用核心是强化“信息获取”优势，其AI Overviews搜索功能月活用户达20亿 [17] - 千问APP作为阿里AI C端入口，可串联电商、支付、出行、外卖等阿里生态内高频刚需场景 [18] - 相比OpenAI需与外部平台合作的外循环模式，阿里的AI内循环生态整合路径更短、效率更高 [18] - AI最广泛的价值在于应用场景，月活TOP 50的AI应用中，In-App形态的插件应用占到31个，遥遥领先 [19] AI终局展望与市场影响 - AI大模型的终局形态是“有用”，关键在于构建能完成用户任务、创造增量价值的“商业闭环” [15][16][19] - 阿里设想大模型为下一代操作系统，未来千问将作为神经网络串联所有业务，形成“AI Agent即服务”的内循环网络 [22] - 全栈闭环模式具备更高价值弹性，能通过赋能存量业务变现，并以业务现金流反哺AI技术投入 [23] - 资本市场对此模式表示认可，阿里市值近一年已翻倍，伯克希尔哈撒韦在Q3首次建仓谷歌母公司，持仓市值达43亿美元 [23]