解除限售基本情况 - 华泰紫金江苏交控高速公路REIT部分战略配售份额将于2025年11月17日解除限售 [1] - 本次解除限售份额总计2.2亿份 其中场内解除限售2.1732亿份 场外解除锁定268万份 [1] - 本次解除锁定后 基金无剩余锁定的场外份额 [2] 流通份额变化 - 本次战略配售份额上市流通前 二级市场可直接交易的流通份额为1亿份 占全部基金份额的25% [3] - 本次战略配售份额解禁后 可流通份额合计为3.2亿份 占全部基金份额的80% [3] 基础设施项目经营情况 - 基金投资的基础设施项目为沪苏浙高速公路 核定收费年限25年 收费期限至2033年1月11日 目前已运营超过17年 [4] - 2025年第3季度项目营业收入不含税不含统筹发展费合计12316.17万元 较2024年同期增长29.76% 其中路费收入12148.79万元 同比增长30.14% [5] - 2025年第3季度联网中心口径路费收入12128.19万元 同比增长26.80% 日均车流量49931辆 同比增长22.74% [5] - 2025年1-9月 基金实现可供分配金额202,475,468.94元 较2024年同期增长6.82% 但2025年第3季度可供分配金额55,580,759.67元 同比下降10.53% [5] 净现金流分派率分析 - 基金年化净现金流分派率预测值等于预计年度可供分配现金流除以基金规模 [7] - 以首次发行价7.635元/份买入的投资者 2025年净现金流分派率预测值为8.86% [7] - 以2025年11月13日收盘价6.559元/份买入的投资者 2025年净现金流分派率预测值为10.32% [7] 内部收益率IRR分析 - 内部收益率IRR为使未来现金流折现现值等于买入成本的收益率 [10] - 以首次发行价7.635元/份买入的投资者 全周期内部收益率预测值约4.85% [11] - 以2025年11月13日收盘价6.559元/份买入的投资者 全周期内部收益率预测值约3.50% [11]