国际货币体系演变与人民币国际化新定位 - 国际清算银行数据显示人民币全球交易量占比升至8.5%[1] - 美元体系长期脆弱性及武器化促使新兴市场国家寻求外汇储备资产分散化[5] - 中国从全球经济关系被动接受者转变为国际贸易投资关系部分主导者[5] - 国际货币体系呈现多元化储备货币趋势及数字化加速发展特征[3] 人民币国际化内生驱动力 - 人民币在购买力、稳定性和市场规模方面具备优势 成为美元最重要边际替代选择[5] - 中国通过共建"一带一路"倡议发展对新兴市场国家贸易投资关系并发挥主导作用[5] - 中国与大宗商品出口国形成"资源换基建"贸易投资关系 推动人民币计价或双币种结算[6] - 中国与美欧发达国家技术合作和双边投资仍存发展空间 需把握人民币与美元欧元互补关系[6] 人民币国际化地区策略 - 对东南亚与非洲发展中国家通过发放人民币开发贷款 推动产品与资本双重输出[8] - 对石油输出国组织推进央行层面货币互换和双方币种对等计价结算[9] - 对拉美与非洲高风险国家考虑多币种联合投资以分散风险[9] - 与IMF和现行国际货币发行国合作促进多元化国际货币体系稳定运行[10] 人民币国际化微观基础挑战 - 地方政府主导无序竞争导致产业低水平重复和产能严重过剩[11] - 国内统一大市场建设对关键技术攻关和企业培养具有重大作用[12] - 金融体系过度依赖银行信贷 股票市场和国债市场发展滞后[13] - 需提升金融资源配置效率 发展直接融资市场并分离金融与财政功能[14] 香港金融中心角色与汇率制度 - 香港股市内地企业市值占比73% 交易额占比82.5% 实际相当于美元资产市场[15] - 港币与美元联系汇率制度变革是人民币国际化重要议题[15] - 需研究创设人民币计价金融资产新市场或改变现有资产计价货币[15] - 考虑港币钉住人民币权重篮子货币或直接与人民币挂钩[15] 著作内容框架与研究方法 - 本书分为国际货币体系演进与人民币国际化推进策略两大板块[4] - 从周期性发展、前沿热议主题、未来机遇与挑战提供理论到实践研究成果[3] - 涵盖离岸金融试验区、数字人民币、跨境支付清结算等关键话题[4] - 涉及人民币汇率机制改革、碳定价、央行数字货币等专题研究[22]