核心财务业绩 - 2025年第三季度每股净投资收入为0.38美元，较上一季度的0.39美元略有下降[1] - 截至2025年9月30日，每股净资产价值为14.66美元，较上一季度的14.75美元下降0.6%[1][4] - 2025年第三季度净投资收入为3530万美元，2024年同期为3810万美元[11] - 2025年第三季度运营净收入为2750万美元，2024年同期为2670万美元[11] 股息与资本返还 - 董事会于2025年11月4日宣布每股0.38美元的股息，将于2025年12月23日支付给截至2025年12月9日在册的股东[2][4] - 在截至2025年9月30日的三个月内，公司未回购任何股份[13] - 自股票回购计划启动至2025年11月5日，公司以每股15.82美元的加权平均价格回购了16,069,776股，总成本为2.542亿美元，当前授权下剩余2.08亿美元可用于未来购买[13] 投资组合活动与配置 - 2025年第三季度新增投资承诺总额为1.38亿美元[4] - 本季度总投资活动净额为负1.48亿美元，主要因投资偿还额达5.109亿美元[10] - 投资组合中第一留置权担保债务占比从2024年9月30日的91%上升至2025年9月30日的95%[23] - 截至2025年9月30日，总资产为33.1亿美元，投资组合公允价值为31.8亿美元[8] 资本结构与流动性管理 - 截至2025年9月30日，净杠杆率为1.35倍，低于上一季度的1.44倍[4][8] - 债务总额为19.21亿美元，净资产为13.79亿美元[8] - 2025年10月1日，公司修订并延长了循环信贷安排，将最终到期日从2029年10月17日延长至2030年10月1日，并将适用利差降低了10个基点[3][6][17] - 修订后信贷安排的贷款人承诺从16.6亿美元减少至16.1亿美元，可用剩余额度为5.25亿美元[6][16][19] 特定投资组合动态 - 飞机租赁投资组合公司Merx在第三季度偿还了约9700万美元，使公司对该公司的风险敞口从上一季度末的5.6%降至总组合的3.3%[3][4] - 预计将在2025年底或2026年初从Merx获得约2500万美元的额外还款[3] - 公司于2025年10月23日对Bethesda CLO 1进行了增额、延长到期日和降低定价的操作，规模从4.024亿美元增至6.464亿美元[20] - 新的AAA级高级票据票息为SOFR+149个基点，较原始票息降低了91个基点[20]