文章核心观点 - 市场参与者正明确押注与OpenAI的合作关系 这被视为公司成为人工智能领域赢家的关键定位[6] - 与OpenAI的合作公告已引发多家公司股价显著上涨 但市场对这类合作能否最终转化为实际盈利增长存在疑问[4][10] - 当前市场因根深蒂固的人工智能叙事而表现积极 但长期来看并非所有公司都能以同样方式受益[10] 合作案例与市场反应 - 亚马逊宣布与OpenAI达成价值380亿美元的协议 由AWS为OpenAI人工智能工作负载提供基础设施 推动其股价上涨约5%至历史新高[4] - PayPal在公布与OpenAI合作及上调全年指引后 股价在开盘前出现两位数涨幅[3] 分析师估计其财报后股价双位数涨幅中的约四分之三与为OpenAI的ChatGPT提供服务协议相关[7] - AMD因与OpenAI的合作消息股价上涨超过20% 美国银行分析师随后将其12个月目标价从200美元上调至250美元 后又进一步调高至300美元[7][8] 分析师观点与行业影响 - 分析师认为OpenAI的成功可能作为乘数 推动其他云供应商和大型语言模型提供商加速资本支出 对芯片、内存、光学、网络和代工供应商产生积极影响[8] - 鉴于部分部署规模巨大 市场愿意为这些已公布交易带来的增量收益定价[9] - OpenAI的即时结账功能涉及Shopify和PayPal等支付服务商 若形成向代理式人工智能商务的持续转变 这些支付公司将受益[9]