美联储货币政策决议与市场影响 - 美联储于10月29日宣布降息25个基点，将联邦基金利率目标区间下调至3.75%至4.00%，这是自2024年9月以来的第五次降息 [2] - 美联储宣布将于12月1日结束资产负债表缩减（量化紧缩），主席鲍威尔表示货币市场压力要求立即调整资产负债表操作，且已出现明显迹象表明是时候停止量化紧缩 [9] 未来政策路径前瞻 - 美联储主席鲍威尔指出，12月的利率下调“远非”已成定局，存在不确定性，经济数据缺失可能构成暂停利率调整的理由 [6] - 鲍威尔提到，美国政府“停摆”可能影响12月会议并对经济活动造成影响，同时很大一部分美国消费者仍然对通货膨胀“感到非常不满” [6][8] - 交易员下调对12月降息的押注，预计降息概率从会议前的90%降至65% [7] 主要金融市场反应 - 因鲍威尔对12月降息不确定的表述，美股盘中跳水，收盘仅纳斯达克指数小幅上涨 [12] - 美股科技股表现突出：英伟达股价上涨约3%，总市值站上5万亿美元大关；苹果首次收盘总市值超4万亿美元；谷歌股价上涨超2%，续创新高 [12] - 主要科技股具体表现：英伟达涨2.99%至207.040美元，谷歌涨2.51%至275.170美元，亚马逊涨0.46%，苹果涨0.26%，特斯拉涨0.20%，Meta涨0.03%，微软跌0.10% [13] - 两年期美债收益率飙升至3.59%，美元指数短线走高，在岸人民币兑美元较周二夜盘收盘跌4点 [13] - 现货黄金日内转跌，截至北京时间30日5:32，已跌破3930美元/盎司关口 [13] 加密货币市场波动 - 比特币短线走低，近24小时内市场有近13万人被爆仓，爆仓总金额达约5.6亿美元 [14] - 具体爆仓数据：24小时爆仓总额5.58亿美元，其中多头爆仓4.27亿美元，空头爆仓1.31亿美元；12小时爆仓5.03亿美元；4小时爆仓3.46亿美元；1小时爆仓471.94万美元 [15] 行业与宏观展望 - 中航证券首席经济学家董忠云表示，本轮降息定位于“预防”，若后续数据验证经济软着陆，股债双牛仍可期待 [16] - 中国银行研究院主管王有鑫表示，美债收益率下行将驱动全球融资成本下行，全球股市有望维持较好表现，降息将导致资金流向新兴市场，提升新兴市场资产的吸引力 [16]