制度修订核心内容 - 中国证监会会同财政部修订《证券期货违法违规行为举报工作暂行规定》并形成《证券期货违法行为吹哨人奖励工作规定（征求意见稿）》向社会公开征求意见 [1] - 修订旨在完善举报制度以适应资本市场高质量发展和监管执法工作要求 [1] - 新规显著提高举报奖励力度 将奖金比例从案件罚没款金额的1%提升至3% [1] - 提供重大违法行为线索的奖金上限从10万元提升至50万元 [1] - 提供在全国有重大影响或涉案数额特别巨大线索 或举报人为内部知情人员的案件 每案奖金上限从30万元或60万元统一提升至100万元 [1] 制度修订背景与评估 - 举报制度被视为资本市场建设的重要制度 有助于发现违法行为并推动监管执法 [2] - 2020年发布的《举报规定》未达预期效果 主要原因包括奖励过低 奖金比例仅为1%且上限仅10万元或30万元 对知情人士缺乏吸引力且与风险不匹配 [2] - 新规大幅提高奖励标准的方向正确 但50万元或100万元的上限与举报人可能面临的风险相比仍显不足 吸引力依然有限 [2] 国际经验借鉴 - 美国证监会举报人计划将奖励标准定为罚没款金额的10%到30% [3] - 自2012年以来 美国SEC已有超过200人领取了超过10亿美元的奖金 单笔最大奖励为2023年发放的2.79亿美元（折合人民币超19亿元） [3] - 较高的奖励标准是美国举报制度成功的重要因素 A股市场可借鉴其做法 例如将奖金比例提高至10%并取消奖金上限以增强吸引力 [3] 监督问责机制 - 新规进一步健全监督问责机制 加强对举报线索处理过程中履职不力行为的追责问责 [1] - 规定线索处理单位工作人员对重大线索不履行职责、玩忽职守、徇私舞弊影响查处工作的 将视情节给予处分 涉嫌犯罪的将移送司法机关 [1]