市场整体表现 - A股市场节后首个交易日实现开门红，沪指涨1.32%报3933.97点，创10年新高，深成指涨1.47%报13725.56点，创业板指上涨0.73%报3261.82点 [1][3] - 市场全天成交2.6万亿元，较上个交易日放量超4000亿元，两市上涨个股超3100只，共100股涨停，共26股跌停 [1][2] - 芯片股午后跳水，中芯国际、华虹公司等龙头回落，拖累科创板、创业板表现 [1] 板块与个股动态 - 有色金属、贵金属板块集体大涨，四川黄金、江西铜业、白银有色等多股涨停，受国际金价大涨影响 [2] - 可控核聚变板块全线爆发，国光电气20cm涨停，融发核电、合锻智能、浙富控股等10余股封板 [2] - 稀土永磁板块午后持续拉升，金力永磁涨超10%，北方稀土涨停，风电、电池、证券、钢铁等板块盘中异动 [2] - 影视股集体下挫，旅游及景区、酒店餐饮等行业跌幅较大 [2] - 主力资金重点抢筹半导体、通信设备、消费电子等板块，主力净流入居前的个股包括中兴通讯、工业富联、比亚迪 [4] 宏观经济与行业数据 - 国庆中秋假期全国消费相关行业日均销售收入同比增长4.5%，其中商品消费和服务消费同比分别增长3.9%和7.6% [5] - 数码产品、汽车消费增长较快，旅游、文化艺术体育服务需求强劲，食品及保健品消费平稳增长 [5] - 商务部决定对稀土相关技术等物项实施出口管制，涉及稀土开采、冶炼分离、金属冶炼、磁材制造、稀土二次资源回收利用相关技术及其载体等 [6] - 台积电2025年9月合并营收约为3309.8亿元新台币，较去年同期增加31.4% [7] 机构后市观点 - 招商证券认为市场将延续震荡上行趋势，增量资金持续流入，关注AI算力及应用、半导体自主可控、固态电池、商业航天、可控核聚变等八大赛道 [2][8] - 中信建投指出科技+黄金主线强化，AI竞争进入新阶段，投资重点转向全面算力底座和生态系统建设，重点关注AI、半导体、有色、新能源等行业 [9] - 申万宏源看好四季度和跨年行情，结构上维持“科技主线 + 少数有供给逻辑的周期”，科技主线关注AI应用、半导体制造、存储，顺周期关注有色金属 [10]