股价表现与市场地位 - 公司股价收于27.75美元，接近52周高点29.01美元，显示投资者信心强劲 [2] - 股价分别高于50日及200日简单移动平均线27.60美元和25.68美元，表明稳固的上升势头 [2] - 公司市值为63.9亿美元，过去三个月平均交易量为218万股 [3] 相对表现与同业对比 - 公司年初至今股价上涨17.1%，表现优于其所在行业（6.7%）、金融板块（13.8%）和标普500指数（15.2%）[4] - 公司表现优于同业，包括Enact Holdings（上涨80.5%）、Horace Mann Educators（上涨27.7%）和Old Republic International（上涨177%）[4] 业务增长驱动力 - 公司通过强劲的新业务和稳固的年度持续率扩大其有效保险组合 [6] - 增长驱动力包括更高的保费、优异的信贷质量和持续的新业务动能 [6] - 更高水平的新房和现房销售、现金购房比例增加以及再融资活动水平改善将助力公司增长 [13] 盈利能力与效率 - 公司过去五年盈利增长12%，优于行业平均的9.8% [10] - 过去12个月的投资资本回报率为11.2%，远高于行业平均的1.9% [8] - 公司在过去四个季度均超出盈利预期，平均超出幅度为14.12% [11] 财务健康状况与资本管理 - 公司通过资本注入、再保险交易和稳固的现金储备增强资本状况 [6][14] - 索赔申请呈下降趋势，损失的减少将强化资产负债表并改善财务状况 [13] - 杠杆率和利息保障倍数均在改善 [14] - 公司有7.422亿美元股份回购授权持续至2026年12月，反映了持续的强劲抵押贷款信用表现 [16] 估值与分析师预期 - 公司股票基于未来12个月盈利的市盈率为9.09倍，略高于行业平均的8.85倍 [7] - 市场对公司2025年每股收益的共识预期同比增长3.4%，营收预期为12.3亿美元，同比增长0.9% [9] - 对2026年的每股收益和营收共识预期分别较2025年预期增长1.99%和1.95% [9] - 在过去60天内，覆盖该股的三位分析师中有一位上调了2025年预期，导致共识预期上调2.7% [12]