私募仓位选择 - 65.38%的私募选择重仓或满仓过节（仓位>70%）认为假期外围市场扰动有限且国内基本面和政策环境提供安全边际 [3] - 17.31%的私募选择中等偏重仓位（50%≤仓位≤70%）以把握结构性机会 [3] - 11.54%的私募选择中等偏轻仓位（30%≤仓位<50%）强调外围市场扰动风险 [3][4] - 5.77%的私募选择轻仓过节（仓位<30%）因节前涨幅较大且节后存在调整概率 [3][4] - 私募整体仓位指数达78.41%较前一周上升0.37个百分点创年内新高 [4] 节后行情预期 - 70.19%的私募对节后行情持乐观态度认为震荡整理属蓄势阶段且政策与资金将推动行情回升 [5] - 20.19%的私募持中性观点预期大盘维持震荡但结构性机会丰富 [5] - 9.62%的私募持谨慎态度担忧短期上涨过快及外部扰动 [5] - 近10年国庆节后A股上涨概率超70%且四季度流动性或受险资开门红和居民资产入市支撑 [8] 市场风格与投资主线 - 62.50%的私募预计节后风格趋于均衡科技成长、价值蓝筹和白马股将轮动 [5][6] - 23.08%的私募坚定看好成长风格特别是AI和半导体等科技板块 [6] - 14.42%的私募预计出现高低切换滞涨传统行业和高股息蓝筹或补涨 [6] - 59.62%的私募看好科技成长方向重点关注AI、半导体、人形机器人、智能驾驶和创新药等领域 [6] - 21.15%的私募看好新能源和房地产产业链的估值修复 [6] - 7.69%的私募看好高股息板块如银行、保险和公用事业 [6] - 6.73%的私募关注周期股包括贵金属、有色、石油和煤炭 [6] - 4.81%的私募看好消费尤其是新兴消费和政策支持的传统消费 [6] 机构策略与市场格局 - 百亿私募中欧瑞博维持牛市第二阶段向第三阶段过渡的观点计划维持高股票仓位并以景气上行板块为主 [7] - 市场风格呈现成长有弹性和价值有托底的动态平衡科技成长板块吸引杠杆资金而价值蓝筹承接避险资金 [8] - 三季报披露临近业绩验证将成为轮动核心高景气成长股与业绩稳定价值股交替获资金青睐 [8] - 慢牛格局有望延续科技成长方向仍是主线AI+、人形机器人和高端制造具备吸引力金融和周期行业存在估值修复机会 [8]