战略布局 - 公司是国内首家在新三板挂牌的公募基金，对北交所政策导向和市场动态具有敏锐洞察力 [2] - 公司于2022年7月1日发布公告，明确旗下部分公募基金可投资北交所上市股票，将其正式纳入投资视野 [2] - 公司已针对精选层上市公司按历史财务数据和指标进行综合打分分类，做好未来投资标的储备 [2] 投资逻辑 - 公司投资北交所的逻辑基于对其定位、潜力和估值三要素的战略判断 [3] - 北交所坚持服务创新型中小企业的定位，是沪深两市上市公司的有效延伸，为更新更早期的企业提供平台 [3] - 公司认为北交所开市交易后，相关上市公司流动性折价将大幅缓解改善，有望迎来估值修复的投资机会 [3] - 公司在符合转板条件的创新层企业中，优先对专精特新企业进行梳理划分，作为重点研究和挖掘方向 [3] 风控原则 - 公司在公告中详细揭示了投资北交所可能面临的七大风险，包括经营风险、股价波动风险、退市风险等 [4] - 公司特别指出北交所上市公司多为新兴产业，商业模式和盈利能力存在不确定性，需重视风险评估 [4] - 公司强调将根据审慎原则进行北交所股票投资，并做好相关风险管理工作 [4][5] 践行高质量发展 - 公司积极响应“北京公募基金高质量发展系列活动”，聚焦普惠金融推进与投资者教育保护 [1] - 公司在北交所布局中践行以投资者最佳利益为核心的经营理念，助力投资者分享创新型中小企业成长红利 [6] - 公司表示将继续发挥专业机构投资者优势，借助北交所平台服务专精特新中小企业，推动资本市场发展 [6] 行业意义 - 北交所的设立是资本市场改革的里程碑，为专精特新企业提供成长沃土 [1] - 公募基金通过布局北交所，将资本引向最具创新活力的中小企业，发挥服务实体经济的功能 [1][7] - 更多资金通过公募基金流入创新型企业，使投资者得以分享科技创新的投资回报 [7]