普惠金融的中国实践 - 普惠金融在中国以为普通老百姓提供存、贷、汇、移动支付等日常金融服务以及支持三农、小微企业和个体工商户为重点领域 [4] - 中国的普惠金融实践可追溯至20世纪30年代的信贷合作社和农村金融流通处，并在50年代建立了以农村信用社为主体的农村金融体系 [5] - 2003年深化农村信用社改革中，人民银行提供1800亿元央行专项票据资金支持以“花钱买机制” [5] - 2013年党的十八届三中全会将发展普惠金融确定为国家战略，2023年中央金融工作会议提出做好普惠金融等“五篇大文章” [5] 普惠金融的商业可持续原则 - 普惠金融本质上是金融，需发挥市场配置资源的决定性作用和金融机构的市场主体作用 [6] - 坚持商业可持续原则能最大程度动员金融机构和社会资本服务于普惠金融，并有效理顺激励约束机制 [6] - 金融机构需采用“保本微利、薄利多销”模式，运用技术手段精准投放信贷，同时确保商业可持续性 [6] 政府支持政策与激励相容机制 - 政府部门通过财政贴息、贷款损失分摊、政策性融资担保等政策为普惠金融提供支持 [7] - 结构性货币政策通过优惠利率再贷款或激励资金建立激励相容机制，引导资源配置 [7] - 政策支持需把握力度，防范道德风险，确保市场发挥资源配置的基础性作用 [7] 政策工具实践案例 - 2020年6月，人民银行创设普惠小微企业贷款延期支持工具和信用贷款支持计划 [8] - 延期支持工具向地方法人银行提供延期贷款本金1%的激励资金，累计提供217亿元激励资金，撬动银行延期贷款本金2.2万亿元，引导全行业延期同类贷款16万亿元 [8] - 信用贷款支持计划按信用贷款本金40%提供优惠利率再贷款，累计提供3740亿元再贷款，支持银行发放信用贷款1.1万亿元，引导全行业发放同类贷款超10万亿元 [8] - 结构性货币政策工具在任务完成后及时退出，保障市场机制作用并防范道德风险 [9]