储能行业需求与供应状况 - 储能电芯供应紧张 行业龙头企业产能满产 赣锋锂业和亿纬锂能等公司储能电芯产能已满产[1] - 储能行业订单火爆 8月中国储能企业全球订单达97.8GWh 其中海外订单15.2GWh[1] - 宁德时代在手订单超48GWh 排产至2026年第一季度[1] 储能电池供需与价格变化 - 储能电池供应紧张引发产品价格上涨 优质储能电芯产能不足[2] - 需求端影响供需失衡 美国市场抢装及中东地区光储项目拉动订单[1] - 具备一体化布局的厂商可保障稳定交付 凸显全产业链战略价值[2] 政策环境与市场机制 - 新能源上网电价市场化改革推进 新能源项目上网电量原则上全部进入电力市场[2] - 新能源发电全面入市 项目收入由固定价格转向市场竞争性收入[2] - 山东 广东 新疆 湖南等地发布相关细则 明确存量与增量项目的机制电量和电价[3] 储能行业发展前景 - 储能正由成本项转为盈利项 容量补偿机制完善提供盈利安全垫[4] - 容量市场机制建设将成为电改重点方向 明确储能等市场主体的收益预期[4] - 新能源发电全面市场化有望重塑绿电企业收益模式和竞争格局[4] 企业战略与业务布局 - 晶科电力加速布局储能业务 侧重源网荷储 绿电直连 零碳园区等新场景项目[4] - 头部企业通过精细化管理提高资产运营能力 形成更高竞争壁垒[4]