IPO基本信息 - 奇瑞汽车于9月17日启动H股招股，计划发行约2.97亿股，定价区间为27.75至30.75港元，预计最高募资91.45亿港元，预计净募资84.41亿元（按中位数计算且未行使超额配股权）[1] - 定价拟于9月23日完成，公司将于9月25日正式登陆港交所，此次IPO是2025年最大的港股车企IPO[1] - 本次IPO引入了13名基石投资者，总认购金额达5.87亿美元（约45.73亿港元），其中国资基金璟泉善瑞通过JSC认购14.80亿港元，高瓴旗下HHLR认购6000万美元[10] 公司业务与市场地位 - 公司成立于1997年，主营乘用车（包括燃油车和新能源车）的设计、开发、制造和销售[2] - 以2024年全球乘用车销量计算，公司是中国第二大自主品牌乘用车公司、全球第十一大乘用车公司[2] - 公司是全球前二十大乘用车公司中唯一一家新能源汽车销量、燃油车销量、国内销量及海外销量同比增长均超过25%的公司[2] - 公司旗下拥有奇瑞、捷途、星途、iCAR、智界五大品牌，覆盖不同动力类型的细分赛道[3] 财务业绩表现 - 公司营收从2022年的926.18亿元增长至2024年的2698.97亿元，复合年增长率高达70.7%[2] - 公司净利润从2022年的58.06亿元增长至2024年的143.34亿元，复合年增长率达57.1%[2] - 2025年第一季度，公司实现营业收入682.23亿元，净利润47.26亿元，保持强劲增长态势[2] 销售与增长动力 - 2024年公司新能源车销量同比增长超过265%，达到58.36万辆，燃油车销量同比增长超过29%[2][3] - 2024年公司国内销量同比增长超过55%，海外销量同比增长超过35%[2] - 公司自2003年起连续22年位居中国自主品牌乘用车公司出口量第一，在欧洲、南美和中东及北非地区销量领先[3] - 2025年1至7月，公司在欧洲市场销量接近4万辆，同比增长超过9倍，新能源车型占欧洲销量比重超过32%[3] 战略布局与技术研发 - 公司计划将IPO净募资款项的20%用于发展和扩充新能源汽车产品，资金还将用于研发未来车型、新能源动力系统、辅助驾驶技术及扩大海外产能[7] - 公司将智能化作为2025年发展目标，已成立“奇瑞智能化中心”，整合智能座舱、智能辅助驾驶等研发模块，形成全链路闭环研发体系[6] - “瑶光2025”是公司布局新能源的核心战略，已在火星架构、鲲鹏动力、雄狮智舱等五大技术领域实现超过10项重点技术突破[6] 公司治理与股东结构 - 2025年1月公司完成股权重组，将奇瑞控股42.32%的股权下沉分配，此后奇瑞控股不再持有公司股份[9] - 截至发行日前，公司为混合所有制企业，股东包括国有企业和外部民营资本等[9] - 本次上市中，公司18名股东拟将所持合计20.16亿股境内未上市股份转为境外上市股份在香港流通[9]