公司上市进展 - 公司将于9月19日接受深交所上市委审核 成为新材料赛道备受瞩目的上会企业之一 [2] 公司业务与地位 - 公司专注于高性能特种功能材料研发生产 核心业务包括抗溢胶特种膜和强耐受性特种膜 还拓展电子产品组件材料 改性材料 光学胶膜 新能源锂电材料和光伏胶膜等新兴业务领域 [3] - 公司自2004年成立以来打破欧美日韩在抗溢胶特种膜和强耐受性特种膜等领域的技术垄断 成为全国市场占有率第一的厂商 [3] - 公司抗溢胶特种膜产品2020至2024年连续五年全国市场占有率排名第一 2024年国内市场占有率达30% [6] - 公司拥有15项核心技术 35项发明专利和41项实用新型专利 均与主营业务紧密相关 [6] - 公司高精度声学膜达到国际领先水平 成为全球知名品牌耳机产品主要材料供应商 [6] - 公司与全球排名前10的多家FPC厂商建立深度合作关系 成为鹏鼎控股 维信电子 紫翔电子等全球知名客户抗溢胶特种膜的重要供应商 [6] 财务表现 - 2022至2024年营业收入分别为45513万元 51593.5万元和65694.75万元 净利润分别为8151.34万元 8328.25万元和11570.19万元 [4] - 2025年上半年营业收入31339.21万元 同比增长10.24% 净利润5946.08万元 同比增长17.45% [4] - 资产总额从2022年58605.28万元增长至2024年83604.8万元 归属于母公司所有者权益从47644.2万元增长至67875.51万元 [5] - 资产负债率保持在较低水平 2024年为18.95% [5] 募资计划 - 本次发行计划募集资金63838.3万元用于功能性材料项目建设 [7] - 项目主要生产百级净化光学功能胶膜 强耐受性特种膜(组件用) 强耐受性特种膜(制程用) 高端TPX抗溢胶特种膜和声学膜等产品 [7] - 项目投产后预计收入可达3.95亿元 [7] 行业前景与增长动力 - 印刷线路板市场受益于5G AI 物联网等新兴技术驱动 基础材料需求持续扩容 [9] - 消费电子行业向小型化 柔性屏 多镜头 无线充电等方向升级 催生对高精度制程材料 热敏粘性材料 声学材料 保护类薄膜等复合功能材料的需求激增 [9] - 光伏封装胶膜2025年全球需求量预计达70亿㎡ 对应700亿元市场空间 [9] - 动力电池铝箔复合膜2024年国内市场规模121.6亿元 当前国产化率低 日韩主导 [9] 业绩增长潜力 - 膜类产品销量从2022年9243.43万㎡增至2024年14463.17万㎡ 三年增幅56.5% [11] - 印刷线路板市场 消费电子和新兴业务领域光伏 锂电材料国产化加速共同构成增长引擎 [11] - 技术优势转化为市场份额扩大 强耐受性特种膜市占率稳步提升 [11] - 客户质量与粘性双提升 为业绩增长提供稳定订单保障 [11]