城商行头部格局变化 - 资产规模超万亿元的城商行达12家 内部座次显著变化 呈现强者恒强和区域分化特征 [1] - 江苏银行以4.79万亿元总资产超越北京银行登顶首位 较去年末增长约21% [1] - 宁波银行以3.47万亿元资产规模超越上海银行 首次跻身城商行前三名 [1] 长三角头部城商行业绩表现 - 江苏银行 宁波银行 南京银行上半年净利润同比增速均超8% 远超北京银行和上海银行约3%的增速 [3] - 上海银行净利润增速仅为2.02% 增长乏力 [3] - 江苏银行企业贷款余额激增3000亿元 增幅达23.3% 宁波银行公司企业贷款增长21.34% [3] 业绩驱动因素分析 - 长三角地区发达经济基本面支撑 半导体和新能源等新兴产业提供大量优质资产 [3] - 江苏银行竞争力源于小微业务金融科技赋能 对公业务制造业与基建双轮驱动 零售业务规模优势 [3] - 宁波银行优势包括长三角区位优势 突出的小微业务能力 完善的多元利润中心 [3] 行业竞争与经营挑战 - 厦门国际银行和盛京银行经营面临较大挑战 净利润规模较小且资产质量承压 [3] - 盛京银行总资产收益率仅0.05% 不良贷款率达2.69% 在俱乐部中垫底 [3] - 行业普遍面临净息差收窄压力 考验银行精细化管理能力 [4] 头部银行经营韧性 - 江苏银行和南京银行通过优化负债结构实现息差逆势提升 [4] - 重庆银行和天津银行等总资产超9000亿元的银行有望成为俱乐部新成员 [4] - 未来竞争将更加激烈 内部座次可能继续重排 [4]