重大资产重组方案 - 湖南省国资委原则同意公司发行股份及支付现金购买4家水电资产并募集配套资金的重大资产重组方案[1] - 交易金额最终确定为15.12亿元 收购控股股东持有的四家水电公司股权 包括高滩发电85%股权 铜湾水利水电90%股权 清水塘水电90%股权及新邵筱溪水电88%股权[1] - 交易构成重大资产重组及关联交易 55%交易对价约8.32亿元以发行股份方式支付 发行价格7.81元/股 预计发行1.07亿股 45%对价约6.81亿元以现金支付[1] 配套融资安排 - 同步启动配套融资 拟向不超过35名特定投资者发行股份募资不超过8亿元 用于支撑现金对价支付及补充流动资金[1] 装机容量变化 - 标的资产合计装机容量达50万千瓦 交易前公司可控总装机容量为23.4451万千瓦 收购完成后将增至77.8万千瓦 较重组前增长约两倍[3] - 标的资产均为湖南省内沅水 资水两大水系的水力发电企业[3] 业务聚焦与盈利前景 - 本次重组属于同行业并购 通过收购优质水电资产 公司水电装机容量及发电量将显著提升 有利于进一步聚焦主业[4] - 随着优质水电资产的并表 公司未来净利润有望实现跨越式增长[4] 行业整合趋势 - 电力行业资源整合持续升温 国家电投 华电集团等央企及甘肃能源 淮河能源等地方能源企业纷纷动作频频 旨在理顺产业链关系 提升竞争力与资源配置效率[4] - 水电行业凭借稳定现金流 逆周期属性及在低利率环境下的高配置价值持续受到市场青睐 行业龙头如长江电力 国投电力等均作出高比例分红承诺[4] 战略定位与发展方向 - 通过整合不同流域水电资产 可进一步增强上市公司抗风险能力 为股东创造长期可持续回报[4] - 公司正加速向湖南省内领先的清洁能源平台迈进[4]