交易方案概述 - 公司计划通过发行股份及支付现金方式收购青岛科凯电子研究所股份有限公司71%股份并募集配套资金 [1] - 交易构成重大资产重组及关联交易但不构成重组上市 [1] - 交易方案将基于评估结果进行调整预计不构成重大方案变更具体调整以后续董事会审议为准 [6] 标的估值变化 - 科凯电子股东全部权益价值评估值为人民币18.52亿元 [4] - 科凯电子2024年3月IPO前估值达56.71亿元计划募集资金10.01亿元发行新股不超过6001万股 [6] - 估值从56.71亿元降至18.52亿元下降38.19亿元 [7] 交易背景与进展 - 科凯电子于2024年4月撤回IPO申请同年9月公司公开收购意图 [6] - 上海东洲资产评估有限公司以2024年12月31日为基准日出具资产评估报告 [4] - 交易尚需满足多项条件包括董事会再次审议交易所审核及证监会注册等 [7] 市场关注点 - 收购被视为科创板罕见大额现金收购案标的财务指标优于收购方 [7] - 外界关注收购是否构成标的"曲线上市"及双方主业与客户差异带来的协同发展问题 [7]