境外上市备案审查要点 - 证监会国际司在2025年8月29日至9月4日期间对12家企业出具补充材料要求 焦点国际为其中之一[1] - 要求焦点国际补充说明搭建离岸架构及返程并购的合规性 并需律师出具明确法律意见[1] 离岸架构合规性审查 - 需说明外汇登记 境外投资 外商投资 税务等监管程序履行情况及合规性结论[1] - 需说明收购境内运营实体焦点卫生 悦健护理的定价依据 支付手段合规性及定价公允性 需符合《关于外国投资者并购境内企业的规定》[1] - 需说明2025年5月股权回购定价依据 公允性及税费缴纳情况[1] - 需说明新增股东Centrum BVI入股价格合理性 核查是否存在入股对价异常情况[1] 境内运营实体合规审查 - 需说明焦点卫生 悦健护理注册资本未实缴的原因 合规性及对公司运营和偿债能力的影响[2] - 需说明历次增资及股权转让价格 定价依据 实缴出资情况 并就股权变动合法合规性出具结论[2] - 需说明2022年5月悦健护理2名股东无偿转让股份的原因 并核查是否存在股份代持情形[2] 审计与合规要求 - 需按照《监管规则适用指引——境外发行上市类第2号》在备案报告中说明会计师事务所审计意见类型[2] - 需严格对照《境内企业境外发行证券和上市管理试行办法》第八条 说明公司及境内运营实体是否存在境外发行上市禁止性情形[2] 公司业务与融资信息 - 需说明全额行使超额配售权后的募集资金规模[3] - 公司主要从事制造及销售吸收性卫生产品 包括婴儿护理产品 女性护理产品 成人失禁产品及卫生产品材料[3] - 婴儿护理产品品牌包括"全棉小时光" "焦点宝贝"及"贝姆乐" 女性护理产品品牌包括"薇月"及"蓝棉花"[3]