公司基本情况 - 公司名称为宁夏英力特化工股份有限公司，英文名称为Ningxia Younglight Chemicals Co.,Ltd，法定代表人为田少平，注册资本为303,486,737元人民币，股票简称为英力特，股票代码为000635.SZ，成立日期为1996年11月12日 [1] - 公司注册地址和办公地址均为宁夏石嘴山市惠农区钢电路，邮政编码为753202，联系电话为0952-3689323，传真为0952-3689589 [2] - 公司经营范围包括危险化学品生产、基础化学原料制造、化工产品销售、热力生产和供应等许可及一般项目 [2] - 公司主要从事电石及其系列延伸产品的生产和销售，聚氯乙烯、烧碱及其系列延伸产品的生产和销售，特种树脂生产及销售，电力、热力的生产及销售 [2] - 公司形成了以地方煤炭资源为依托、以电力生产为基础、以聚氯乙烯和烧碱生产为核心、废物综合利用为一体的产业链，所属行业为化学原料和化学制品制造业（C26） [2] 财务数据表现 - 公司资产总计在2025年3月31日为266,184.15万元，2024年12月31日为257,203.81万元，2023年12月31日为268,146.36万元，2022年12月31日为273,137.07万元 [2] - 公司负债合计在2025年3月31日为164,021.86万元，2024年12月31日为147,192.12万元，2023年12月31日为108,006.70万元，2022年12月31日为46,224.82万元 [2] - 公司归属于母公司股东权益合计在2025年3月31日为102,162.29万元，2024年12月31日为110,011.68万元，2023年12月31日为160,139.66万元，2022年12月31日为226,912.25万元 [2] - 公司营业总收入在2025年1-3月为40,011.75万元，2024年度为184,611.52万元，2023年度为174,719.60万元，2022年度为187,505.57万元 [2] - 公司归属于母公司股东的净利润在2025年1-3月为-8,223.50万元，2024年度为-50,256.03万元，2023年度为-66,776.87万元，2022年度为-38,886.92万元 [2] - 公司经营活动产生的现金流量净额在2025年1-3月为-26,398.62万元，2024年度为-49,381.73万元，2023年度为-59,637.32万元，2022年度为-16,158.36万元 [2] - 公司综合毛利率在2025年3月31日为-9.03%，2024年12月31日为-13.89%，2023年12月31日为-23.86%，2022年12月31日为-7.46% [2] - 公司加权平均净资产收益率在2025年3月31日为-7.77%，2024年12月31日为-37.21%，2023年12月31日为-34.51%，2022年12月31日为-15.79% [3] - 公司资产负债率（合并报表）在2025年3月31日为61.62%，2024年12月31日为57.23%，2023年12月31日为40.28%，2022年12月31日为16.92% [3] - 公司流动比率在2025年3月31日为0.28，2024年12月31日为0.21，2023年12月31日为0.47，2022年12月31日为2.37 [3] - 公司速动比率在2025年3月31日为0.18，2024年12月31日为0.11，2023年12月31日为0.28，2022年12月31日为1.68 [3] 发行方案细节 - 本次发行股票类型为境内上市人民币普通股（A股），每股面值人民币1.00元 [16] - 本次向特定对象发行股票数量不超过91,046,021股，不超过本次发行前公司总股本303,486,737股的30% [16] - 本次发行实际发行数量为91,046,021股，募集资金总额为683,755,617.71元 [17] - 本次发行价格为7.51元/股，发行价格与发行底价的比率为100.81% [17] - 本次发行对象最终确定为15家，所有发行对象均以现金方式认购 [17] - 公司控股股东英力特集团认购股票数量不低于本次发行实际发行数量的30.00%，不高于50.00%，认购金额不超过35,000.00万元 [17] - 英力特集团认购的股份限售期为18个月，其他发行对象认购的股份限售期为6个月 [18] - 本次发行股票限售期届满后将在深圳证券交易所主板上市交易 [18] 募集资金用途 - 本次募集资金将投向年产30万吨电石技改工程项目、储灰场自发自用分布式光伏发电项目、氯碱和树脂分公司污水零排技改项目及补充流动资金 [25] - 年产30万吨电石技改工程项目运营期内年均新增资产折旧摊销4,691.23万元 [13] - 储灰场自发自用分布式光伏发电项目运营期内年均新增折旧摊销456.49万元 [13] - 氯碱和树脂分公司污水零排技改项目运营期内年均新增折旧摊销754.00万元 [13] - 本次募集资金项目的总投资额为135,412.92万元 [8] 业务运营特点 - 公司热电机组为电石的生产提供了电力，自产电石又为下游产品聚氯乙烯提供了生产原料，形成一体化产业链 [2] - 公司主要原材料包括电煤、兰炭、原盐、白灰等 [4] - 公司存货主要包括原材料、在产品和库存商品，报告期各期末存货账面价值分别为29,422.74万元、15,088.92万元、12,381.26万元和13,860.25万元 [7] - 公司2022年、2023年、2024年分别计提存货跌价损失16,815.42万元、4,451.14万元、5,200.14万元 [7] - 公司关联采购金额报告期内分别为53,968.19万元、24,832.17万元、36,776.73万元和7,045.83万元，主要为向国家能源集团及其关联方采购燃煤、原材料和服务 [11] - 公司存在部分客户为供应链公司的情况，以及部分大客户及供应商为贸易型公司 [11][12]