股价表现与估值 - 公司年初至今股价上涨93% 表现优于金融行业91%和标普500指数83%的增长 [1] - 公司市值达469亿美元 过去三个月平均成交量为120万股 [1] - 股价与账面价值比为105倍 显著低于行业平均205倍和标普500指数82倍的水平 [2] 技术指标与市场地位 - 股价报收3466美元接近52周高点3699美元 交易价格高于50日移动平均线3435美元和200日移动平均线3337美元 [3] - 基于6位分析师给出的短期目标价 平均目标价格为3700美元 较最新收盘价存在82%上行空间 [10] 财务业绩与增长预期 - 市场共识预期2025年营收125亿美元 同比增长02% 2026年每股收益和营收预计分别增长03%和26% [7] - 过去四个季度每股收益均超预期 平均超出幅度达1115% [8] - 投资资本回报率在过去12个月达到68% 远高于行业平均19%的水平 [12] 业务发展与市场前景 - 预计2025年私人抵押贷款保险市场规模将维持在3000亿美元 [5][16] - 新业务增长和持续率提升推动有效保单组合持续扩张 [5][14] - 专注于核心收费业务 创造更高增长潜力的经常性收入流 [5][13] 资本管理与股东回报 - 季度股息连续第六年增长 过去五年股息支付翻倍 当前股息收益率28%高于行业平均25% [17] - 通过资本注入 再保险交易和现金头寸持续强化资本状况 支持股息增长和股份回购 [15] - 索赔申请呈下降趋势 预计实际赔付将进一步减少 从而强化资产负债表 [14] 分析师情绪与评级 - 覆盖该股的两名分析师均在过去30天内上调2025年预期 一名分析师上调2026年预期 [9] - 市场共识预期在过去30天内对2025年和2026年分别上调37%和12% [9] - 公司获得Zacks排名第二（买入）评级 [18]