AI行业表现分化 - 部分AI股票在2025年初市场抛售中表现优于标普500指数 [1][2] - 台积电和Upstart Holdings等公司在市场波动中实现超额收益 [2][7] - 尽管部分AI股票大幅反弹 但仍落后于标普500指数年度表现 [1] 台积电(TSMC)业务表现 - 占据第三方代工市场68%份额 为英伟达和苹果等公司代工芯片 [4] - 2025年上半年营收达560亿美元 同比增长40% [6] - 同期净利润约240亿美元 同比增长60% 市盈率为28倍 [6] - AI芯片行业预计至2030年复合年增长率达29% [5] Upstart Holdings信贷业务 - 利用AI模型分析超9000万数据点 改进传统FICO评分体系 [9] - 2025年上半年营收4.26亿美元 同比增长59% [10] - 第二季度实现净利润310万美元 远期市盈率39倍 [10][11] - 计划将业务从个人贷款扩展至汽车和房屋净值贷款领域 [10] Meta Platforms战略布局 - 全球超42%人口每日使用其社交媒体平台 [13] - 2025年资本支出计划660-720亿美元 用于AI技术投入和数据中心建设 [14] - 上半年营收900亿美元 同比增长19% 净利润350亿美元增长36% [15] - 当前市盈率约28倍 用户基数增长放缓至6% [13][16]