证券时报记者余世鹏 在人工智能和大模型赋能下，公募主动量化再次成为市场关注焦点。围绕主动量化发展趋势、投研 策略迭代等话题，近日，证券时报记者专访工银瑞信基金指数及量化投资部总经理焦文龙。 焦文龙认为，随着人工智能和大模型兴起，量化策略失效速度会随之加快。量化投资需要用多视角 看待问题，形成更加多元、有效的策略，才能更有效发现某一类资产的系统性问题和投资机会。 "多视角"经验穿透市场迷雾 从2009年入行至今，焦文龙在不同阶段的投研侧重点皆有所不同，2009年到2015年他主要负责的是 量化投资，2018年到2021年主要聚焦资产配置和FOF投资。"通过这些年的积累，我在持续研究资产配 置怎么做、多元资产怎么看，FOF投资中的优秀投资人用什么策略，这些对我们的量化投资很有启发意 义。" 焦文龙从他职业生涯的经历出发，对证券时报记者详细分析了这些年来国内公募量化投资的迭代过 程。"我2009年入行，当时做量化投资主要是把多因子找出来，当时因子也不是很多，大概几十个，汇 总以后再做得分，然后放到优化器里去形成持仓。从2010年至2014年这几年来看，量化投资能持续带来 不错的投资回报。" 但随着人工智能和大模型兴 ...