全球贸易与地缘政治格局 - 特朗普政府宣布对印尼产品征收19%的惩罚性关税，与墨西哥的贸易摩擦升级[2] - 美欧达成新贸易协议，欧盟输美商品关税定为15%，低于此前威胁的60%惩罚性税率[2] - 作为协议交换，欧盟承诺购买7500亿美元的美国能源产品，并追加6000亿美元投资[2] - 全球央行加速“去美元化”进程，4月份各国央行抛售360亿美元美国国债[2] - 上半年全球央行囤积280吨黄金，创下二十年来最高纪录[2] - 欧盟与东盟正秘密构建“去美元化贸易网络”[2][14] 美联储政策与内部动态 - 美联储FOMC会议以9:2的投票结果维持利率不变，这是自1993年以来首次出现两位理事公开反对主席决议[6] - 美联储内部存在严重分裂，理事沃勒主张立即降息25个基点，而以鲍曼为首的另一派认为通胀未受控不宜放松[6] - 利率期货市场显示，交易员疯狂押注9月降息概率达62.6%[14] - 荷兰合作银行策略师预测新任美联储主席上任后将推动四次降息[14] - 未来六周的两份就业报告和两份通胀数据将决定利率走向[14] 美国宏观经济数据 - 美国第二季度GDP意外回升，但增长动力来自进口下降，国内需求增速跌至两年半来最低点[6] - 6月份核心CPI同比飙升至2.9%，远高于美联储2%的目标[7] - 30年期美国国债收益率突破5%关口[7] - 企业新增招聘明显放缓，消费者信心指数连续三个月下跌[7] - 近90%的美国企业计划将关税成本转嫁给消费者[7] 金融市场表现与行业动态 - 道琼斯指数下跌近1%，而纳斯达克指数逆势创下历史新高[12] - 英伟达股价飙升1.87%，市值突破4.3万亿美元[12] - 英伟达正秘密部署60-80万个革命性的SOCAMM内存模块，以在下一代AI芯片领域占据主导[12] - 三星在得克萨斯州新建的工厂将专门生产特斯拉AI6芯片，证实了此前165亿美元芯片代工大单的买家身份[12] - 黄金价格应声暴涨20美元，美元指数暴跌25点[8] - 白银价格逆势上涨，全球最大白银ETF单日增仓创下15个月来最大增幅[14] 政治压力与市场事件 - 特朗普在FOMC会议前于社交平台发布指令要求“立即降息300个基点”[7] - “鲍威尔被解雇”的概率在Polymarket预测平台上飙升至26%[8] - 特朗普本月已是第三次向美联储施压，其自相矛盾的言论加剧市场困惑[10]