公司上市进展 - 蓝箭航天已启动科创板上市辅导 由中金公司担任辅导机构 [1] - 公司控股股东张昌武及其控制的淮安天绘科技信息咨询中心合计持股14.68% [2] - 公司于7月25日与中金公司签署辅导协议 距科创板新规发布仅一月有余 [4] 政策环境支持 - 科创板第五套上市标准适用范围扩大至商业航天等三大前沿领域 [4] - 新规重点服务技术有较大突破、商业前景广阔、持续研发投入大的未盈利科技企业 [4] - 政策为技术领先但尚未盈利的企业开辟上市通道 [5] 行业市场前景 - 我国航天运力缺口巨大 火箭企业一旦形成稳定合作关系则增长预期稳定 [4] - 预计2027年我国火箭行业市场规模将达到数百亿元 [4] - 商业火箭行业前期研发周期长 需到商业发射阶段才能获取批量订单形成规模收入 [4] 公司技术实力 - 公司2023年成功发射全球首枚入轨的液体甲烷火箭朱雀二号遥二 [5] - 2024年6月20日完成自主研制的朱雀三号可重复使用运载火箭一级动力系统试车 [5] - 在火箭发动机自主研发、量产及发射验证方面具备硬核技术壁垒 [5] 融资与股权结构 - 成立以来累计完成约10轮融资 [5] - 2024年12月获得国家制造业转型升级基金9亿元投资 为历次最大单笔投资 [5] - 机构股东包括碧桂园创投、领中资本等 红杉资本等部分机构已于今年5月退出 [5] 公司基本情况 - 成立于2015年 是国内最早成立的民营商业火箭企业之一 [5] - 最新融资资金将主要用于可重复使用液氧甲烷运载火箭的研制、试验测试及生产 [5]