文章核心观点 公司与西门子合作增强软件定义汽车解决方案加速器，凭借丰富合作伙伴基础有望推动前景，收益预期呈上升趋势，但受部分行业支出紧缩影响增长前景或受损，当前评级为持有 [1][4][9] 合作动态 - 公司与西门子数字工业软件合作，集成西门子 PAVE360 平台增强软件定义汽车解决方案加速器，该方案含西门子 Simcenter Prescan 用于传感器建模和基于场景的测试，旨在简化开发流程 [1][2] - 合作旨在帮助汽车客户应对定制化、超个性化和现代汽车软件复杂性挑战，减少开发时间并加速功能交付 [3] - 2024 年 12 月公司与 Zscaler 扩大合作，借助人工智能支持的零信任云安全平台帮助企业转变安全态势 [6] - 2024 年 11 月公司与 IBM 推出 FinOps 卓越中心，帮助客户应对人工智能就绪、云治理和架构现代化挑战 [7] - 公司与 Palo Alto Networks 合作提供人工智能驱动的网络安全解决方案，通过平台化增强安全性并降低企业复杂性 [7] 发展前景 - 过去六个月公司股价上涨 13.6%，跑赢 Zacks 计算机与科技板块的 2.8%，受益于客户群扩大和强大合作伙伴基础，业务续约和新机会拓展是 2025 年主要驱动力 [4] - 公司不断扩大的合作伙伴基础包括西门子、ZScaler、IBM、Palo Alto Networks、NVIDIA 和亚马逊等，有望推动 2025 年前景，2024 年第三季度签署六个超 1 亿美元的交易，年初至今共签署 19 个大交易，超过 2023 年的 17 个 [5] 收益预期 - 公司强大的业务组合和不断扩大的合作伙伴基础反映出长期坚实的营收增长潜力，Zacks 对 2025 年营收的共识估计为 210.2 亿美元，同比增长 6.62% [8] - 对 2025 年收益的共识估计为每股 4.97 美元，过去 30 天未变，同比增长 6.58% [8] 结论 - 公司股票估值较低，价值评分为 B，未来 12 个月的市销率为 1.79，低于行业的 9.74 [9] - 制造业、物流和电信行业可自由支配支出紧缩以及欧洲软件支出疲软预计将损害公司增长前景 [9] - 公司目前 Zacks 评级为 3（持有），建议投资者等待更有利的切入点积累股票 [10]