收入和利润（同比环比） - 2021年第四季度营收为1.05075亿美元，较2020年同期的7612.5万美元增长38.0%[18] - 2021年第四季度运营收入为1357.8万美元，相比2020年同期的77.5万美元大幅增长[18] - 2021年第四季度净利润为1482.2万美元，相比2020年同期的108.3万美元大幅增长[18] - 2021年第四季度基本每股收益为0.25美元，而2020年同期为亏损0.01美元[18] - 2021年第四季度净收入为1482.2万美元，相比2020年同期的108.3万美元大幅增长1268.9%[25] - 2021年第四季度净收入为1482.2万美元，相比2020年同期的108.3万美元大幅增长[104] - 2021年第四季度基本每股收益为0.25美元，而2020年同期为亏损0.01美元[104] - 2021年第四季度总收入为1.05075亿美元，同比增长38.0%[106] - 公司2021年第四季度运营收入为1357.8万美元，相比2020年同期的77.5万美元大幅增长[106] - 2021年第四季度总收入为1.051亿美元，同比增长2900万美元或38.0%[136][144] - 2021年第四季度运营收入为1360万美元，上年同期为80万美元[137] - 可分配净收入为1350万美元，去年同期为可分配净亏损20万美元[159] - EBITDA为1737.5万美元，去年同期为433.9万美元[160][162] 成本和费用（同比环比） - 折旧和摊销费用为367.9万美元，同比增长12.1%[25] - 坏账费用为56万美元，同比增长43.9%[25] - 2021年第四季度折旧和摊销费用为367.9万美元[106] - 教育服务与设施费用为4790万美元，同比增长860万美元（+21.9%）[146] - 薪酬及相关成本为2486.7万美元，同比增长360万美元，其中MIAT收购贡献140万美元[147] - 销售、一般及行政费用为4360万美元，同比增长760万美元（+21.1%）[152] - 广告费用为1133.8万美元，同比增长230万美元，占收入比例从11.9%降至10.8%[154] - 当季总净租赁费用为741.4万美元，其中经营租赁费用636.3万美元，可变租赁费用109.1万美元[71] 业务运营表现 - 2021年第四季度新招学生1972人，同比增长2.3%[134] - 2021年第四季度平均全日制在校生13729人，同比增长16.2%[134] - 2021年第四季度期末全日制在校生13129人，同比增长22.0%[134] - 中学后教育部门2021年第四季度收入为1.01702亿美元，同比增长38.3%[106] - 公司业务存在季节性波动，第三季度学生人数通常较低，第四季度则较高[176] 收购活动（MIAT） - 公司于2021年11月1日完成对MIAT的收购，并因此调整了资产负债表科目[39] - 公司以2840万美元现金对价完成对MIAT学院的收购，包括2600万美元基础收购价和240万美元营运资本盈余[46] - 收购产生980万美元商誉，主要源于整合后的增长和运营协同效应，其中约60万美元预计可抵税[49] - 收购相关的交易成本总计140万美元，其中60万美元发生在2021年第四季度，80万美元发生在截至2021年9月30日的财年[47] - 根据初步购买价格分配，收购获得的总资产为5075.6万美元，承担的负债为2231.3万美元，净收购资产为2844.3万美元[49] - 收购的无形资产初步估值为1620万美元，主要包括认证、监管许可、商标、商名和课程[49] - 截至2021年12月31日，公司商誉总额为1802.6万美元，其中822.2万美元来自1998年收购，新增980.4万美元来自MIAT收购[63] - 无形资产总额为1664.2万美元，其中1620万美元与MIAT收购相关，加权平均剩余使用寿命为4.47年[65] 现金流状况 - 经营活动产生的净现金为245.6万美元，较2020年同期的778.3万美元下降68.5%[25] - 投资活动净现金流出为3685.9万美元，主要用于支付收购现金2614.2万美元及购买物业和设备1079.3万美元[25] - 期末现金、现金等价物及受限现金总额为1.11057亿美元，较期初的1.45977亿美元减少3492万美元[25] - 递延收入减少866.6万美元，而2020年同期增加192.2万美元[25] - 应收账款增加492万美元，而2020年同期增加810.8万美元[25] - 现金及现金等价物从2021年9月30日的1.33721亿美元减少至2021年12月31日的9951.3万美元[16] - 经营活动净现金流入为250万美元，去年同期为780万美元[169] - 2021年第四季度投资活动现金流出为3690万美元，主要用于以2610万美元收购MIAT（扣除收到的现金对价）以及1080万美元的物业和设备购置[173] - 2020年第四季度投资活动现金流出为3720万美元，主要用于4730万美元的物业和设备购置，其中4520万美元与购买亚利桑那州Avondale校区建筑相关，部分被1000万美元的持有至到期证券到期收益所抵消[174] - 2021年第四季度融资活动现金流出为50万美元，主要用于支付与股权激励相关的预扣股份的工资税以及定期贷款还款[175] - 2020年第四季度融资活动现金流出为20万美元，主要用于支付与股权激励相关的预扣股份的工资税[175] - 现金及现金等价物为9950万美元，较上季度减少3420万美元，主要因以2840万美元现金收购MIAT[164] 资产与负债变化 - 公司总资产从2021年9月30日的5.1257亿美元增长至2021年12月31日的5.33538亿美元[16] - 商誉从2021年9月30日的822.2万美元大幅增加至2021年12月31日的1802.6万美元[16] - 无形资产从2021年9月30日的12.4万美元大幅增加至2021年12月31日的1630.2万美元[16] - 递延收入从2021年9月30日的5764.8万美元减少至2021年12月31日的5081.0万美元[16] - 股东权益从2021年9月30日的1.8853亿美元增加至2021年12月31日的2.02607亿美元[16] - 截至2021年12月31日，公司总资产为5.33538亿美元[106] - 截至2021年12月31日，公司应收账款（含应收票据）为4658.2万美元，递延收入为5081.0万美元[57] - 截至2021年12月31日，公司物业和设备净值为1.3306亿美元，较2021年9月30日的1.2205亿美元有所增加[61] - 公司物业和设备中，在建工程为1949.4万美元，较2021年9月30日的1017.1万美元显著增长[61] - 对非合并联营企业（合资企业）的投资账面价值为466.5万美元，持股比例为28.0%，当季权益法确认收益11.3万美元[68] - 截至2021年12月31日，公司经营租赁使用权资产为1.7738亿美元，融资租赁资产为7.6万美元[72] - 截至2021年12月31日，总租赁负债为1.8778亿美元，其中经营租赁负债1.8766亿美元，融资租赁负债0.12万美元[74] - 应付账款及应计费用总额为4790.3万美元，其中应计薪酬福利2329.4万美元[78] - 长期债务为3080万美元，主要为3120万美元的定期贷款[165] 债务与融资 - 债务总额（扣除发行成本前）为3076.6万美元，其中定期贷款3068.7万美元，利率为LIBOR + 2.0%[79] - 公司通过利率互换协议锁定了约1560万美元定期贷款本金的利率，有效固定利率为3.5%[81] - 公司债务契约要求偿债保障比率不低于1.25倍，总债务与合并EBITDA比率不高于3.50倍[82] - 截至2021年12月31日，公司债务到期情况为：2022年剩余期间660万美元，2023年856万美元，2024年861万美元，2025年892万美元，2026年924万美元，此后期间26,573万美元，债务总额为30,520万美元[83] - 公司于2021年5月12日签订利率互换协议，将5,000万美元定期贷款本金中的约1,560万美元利率锁定在3.5%，期限为7年[86] - 截至2021年12月31日，利率互换的名义本金约为1,530万美元，其公允价值资产为4.3万美元，负债为14.9万美元[87][88] - 截至2021年12月31日，估计有20万美元的累计其他综合收益损失将在未来12个月内重分类至利息费用[87] - 在截至2021年12月31日的三个月内，有5.5万美元的损失从累计其他综合收益重分类至利息费用[89][91] - 公司于2021年5月12日签订了一项3120万美元的定期贷款协议，用于为Avondale房产融资，利率为LIBOR加2.0%[184] - 截至2021年12月31日，长期债务的公允价值为3070万美元，实际利率为LIBOR加2.0%，即2.10%[184] - 为对冲利率风险，公司于2021年5月12日签订了一项利率互换协议，将50%的定期贷款本金利率锁定在3.5%[184] - 2021年第四季度，公司记录的债务利息支出为20万美元；假设其他条件不变，一个月LIBOR利率发生1.0%的假设性变化，将导致未对冲部分的长期债务年利息支出变化10万美元[185] 税务与股息 - 公司截至2021年12月31日的三个月所得税收益为130万美元，占税前收入的(10.0)%[92] - 所得税收益为130万美元，占税前收入的-10.0%，而去年同期为2.6万美元费用[157] - 截至2021年12月31日，公司已计提130万美元的A系列优先股现金股息[98] 政府补助与监管合规 - 公司获得并支付了《CARES法案》学生紧急补助金，分别为28.16万美元和29万美元[27] - 公司所有机构均获得认证，可参与联邦第四项法案（Title IV）学生资助计划[107] - 公司需遵守“90/10规则”，即非联邦资助收入需至少占总收入的10%[112] - 公司获得CRRSAA法案下约1680万美元HEERF II学生补助金拨款[121] - 公司获得ARPA法案下约990万美元HEERF III学生补助金拨款[123] - 截至2021年12月31日，公司已发放约290万美元HEERF II和HEERF III补助金给超过2900名学生[124] - 截至2021年12月31日，公司仍有约400万美元HEERF II和HEERF III补助金可供发放[124] 投资与公允价值资产 - 公司持有的按公允价值计量的资产总额为9974.2万美元，包括6210.4万美元货币市场基金和3763.8万美元应收票据[59] - 截至2021年12月31日，公司持有现金及现金等价物9950万美元，当季利息收入为1.2万美元[183] 租赁承诺 - 经营租赁加权平均剩余租赁期为9.49年，加权平均贴现率为4.02%[75] - 经营租赁未来最低租赁付款总额为2.26208亿美元，其现值为1.87701亿美元[77] 资本结构与股东权益 - 公司A系列优先股的清算优先权为每股100美元，已发行700,000股[97] - 公司持有的可转换优先股为2102.1万股，在计算稀释每股收益时被作为反稀释股份排除[104] - 公司董事会于2020年12月10日授权了一项新的股票回购计划，允许回购最多3,500万美元的普通股[100]