财务数据关键指标变化 - 公司在2022年第一季度净亏损1180万美元，运营现金流出1180万美元[94] - 2022年第一季度研发费用为850万美元，较2021年同期的670万美元增长179万美元（26.7%）[111][112] - 2022年第一季度临床开发外部支出为532.5万美元，较2021年同期的364.4万美元增长168.1万美元（46.1%）[113] - 2022年第一季度总运营费用为1173.3万美元，较2021年同期的981.7万美元增长191.6万美元（19.5%）[111] - 2022年第一季度净亏损为1176.2万美元，较2021年同期的988.7万美元扩大187.5万美元（19.0%）[111] - 2022年第一季度净现金用于运营活动为1180万美元，净亏损1180万美元，运营资产和负债净变化130万美元，非现金费用抵消130万美元[139] - 2021年第一季度净现金用于运营活动为880万美元，净亏损990万美元，运营资产和负债净变化10万美元，非现金费用抵消120万美元[140] - 2022年第一季度净现金用于投资活动为750万美元，包括1100万美元的证券购买和350万美元的投资到期收益[141] - 2021年第一季度净现金用于投资活动为19万美元，主要用于购买财产和设备[141] - 2022年第一季度净现金用于融资活动为20万美元，主要用于支付递延发行成本[142] - 2021年第一季度净现金来自融资活动为30万美元，主要来自长期债务发行净收益和股票期权行使[142] 现金流与资金状况 - 截至2022年3月31日，公司累计赤字达1.149亿美元，预计短期内不会实现正向现金流[94] - 公司现金及投资总额为1.089亿美元，预计可支撑未来12个月运营[95] - 公司IPO净融资9340万美元，累计融资总额2.245亿美元（含IPO融资1.035亿美元）[95] - 截至2022年3月31日，公司现金及投资余额为1.089亿美元，预计可支撑未来12个月运营[117] - 公司累计赤字达1.149亿美元[117] - 截至2022年3月31日，公司现金及投资组合为1.089亿美元，包括银行存款、货币市场基金、美国国债、商业票据和公司债券[151] 业务线表现 - 核心产品tildacerfont在CAH成人患者IIa期试验中显示关键激素指标降低80%[88] - 计划2023年下半年公布CAHmelia-203（IIb期）顶线结果，2024年下半年公布CAHmelia-204（IIb期）结果[89] - PCOS适应症II期概念验证试验预计2023年上半年公布顶线结果，目标患者为肾上腺雄激素升高亚群[91] - 公司目前无商业化产品收入，全部依赖融资支持研发[92] 融资与合作协议 - 与礼来签订的许可协议包含最高2300万美元里程碑付款及分层销售提成（中个位数至低两位数比例）[101] - 通过S-3备案获2亿美元证券发行额度，并与Jefferies签订2100万美元普通股销售协议[98] - 公司与Jefferies签订销售协议，可通过"市场发行"方式出售最高2100万美元普通股，佣金率为3%[129][130] 债务与贷款条款 - 硅谷银行贷款协议第二修正案将第二笔1000万美元贷款的利率调整为浮动利率，最低为3.75%[120] - 若触发第二笔贷款提取，公司需维持至少5000万美元的流动性要求[121] - 贷款协议包含限制性条款，包括禁止控制权变更交易和第三方债务融资[127] 其他重要事项 - 公司签订了一份不可取消的办公空间租赁合同，总承诺金额为230万美元，租期为63个月[144] - 公司作为新兴成长公司，可能保持该状态至2025年12月31日，除非提前失去资格[150] - 2022年第一季度外汇风险无重大影响[155]