利润分配方案 - 公司以4.2亿股为基数进行利润分配[5] - 公司向全体股东每10股派发现金红利0.36元（含税）[5] - 公司不进行送红股及资本公积金转增股本[5] - 公司董事会审议通过了年度利润分配预案[5] - 公司2020年度现金分红总额为1512万元人民币，占合并报表归属于上市公司普通股股东净利润的10.11%[165][168] - 2020年度利润分配方案为每10股派发现金股利0.36元（含税），以总股本4.2亿股为基数[165][166] - 公司2019年度未进行现金分红，分红金额为0元[166][168] - 2018年度现金分红金额为1518万元人民币，占当年归属于上市公司普通股股东净利润的4.55%[166][168] - 公司近三年现金分红总额占净利润比率分别为：2020年10.11%、2019年0%、2018年4.55%[168] - 2020年度分红方案符合公司章程规定，各项决策程序完备[165] - 公司2018年实施每10股转增46股的资本公积金转增股本方案[166] - 公司每年现金分红比例不低于当年可供分配利润的10%[159] - 公司承诺每年以现金形式分配的利润不少于当年实现的可供分配利润的10%[184] - 公司成熟期无重大资金支出时现金分红比例最低应达到利润分配的80%[184] - 公司成熟期有重大资金支出时现金分红比例最低应达到利润分配的40%[184] - 公司成长期有重大资金支出时现金分红比例最低应达到利润分配的20%[184] - 公司利润分配方案需经出席股东大会股东所持表决权的三分之二以上通过方可调整既定政策[185] - 公司应至少每年进行一次利润分配并于年度股东大会通过后二个月内进行[185] - 公司实施中期现金利润分配需在股东大会通过后二个月内进行[185] - 审计机构需出具标准无保留意见审计报告方可满足现金分红条件[184] - 公司利润分配不得超过累计可分配利润范围[186] - 股东违规占用资金时将扣减其现金红利以偿还资金[186] - 公司首次公开发行前滚存未分配利润由发行后新老股东按持股比例共同享有[183] 收入和利润表现 - 公司2020年营业收入为31.19亿元，同比增长50.79%[20] - 归属于上市公司股东的净利润为1.50亿元，同比增长51.07%[20] - 扣除非经常性损益的净利润为1.36亿元，同比增长56.43%[20] - 基本每股收益为0.4048元/股，同比增长51.10%[20] - 加权平均净资产收益率为14.53%，同比上升3.68个百分点[20] - 2020年公司全年实现营业收入31.19亿元，较2019年同期增长50.79%[50] - 归属于上市公司股东的净利润1.50亿元，较2019年同期增长51.07%[50] - 公司2020年实现营业收入31.19亿元，同比增长50.79%[75] - 公司2020年归属于上市公司股东的净利润1.50亿元，同比增长51.07%[75] - 公司2020年总营业收入为31.19亿元人民币，同比增长50.79%[86] 成本和费用表现 - 营业成本增加8.90亿元人民币，主要因收入增长所致[95] - 销售费用为1.61亿元，同比增长6.64%[100] - 管理费用为5039.43万元，同比增长35.34%，主要因管理人员工资增加[100] - 财务费用为1659.56万元，同比大幅下降1965.47%，主要因新增借款利息支出及汇兑损失增加[100] - 研发费用为467.25万元，同比增长75.42%，主要因研发人员工资费用增加[100] 现金流量表现 - 经营活动产生的现金流量净额为-3.68亿元，同比下降1385.77%[20] - 经营活动产生的现金流量净额为-3.68亿元，同比大幅下降1385.77%，主要因提前备货导致采购付款增加[104][105] - 筹资活动产生的现金流量净额为3.58亿元，同比大幅增长893.09%，主要因新增银行借款[104][106] - 经营活动现金流量净额可能持续低于净利润[155] 非经常性损益 - 公司2020年非经常性损益合计为13,688,026.53元，较2019年增长12.7%[27] - 计入当期损益的政府补助为17,346,158.26元，较2019年增长7.1%[26] - 委托他人投资或管理资产的损益为478,130.65元，较2019年下降12.1%[26] - 持有金融资产产生的公允价值变动损益及投资收益为268,298.63元，较2019年增长698.8%[26] - 非流动资产处置损益为-2,581.36元，较2019年下降474.0%[26] - 其他营业外收支为11,772.91元，较2019年改善102.7%[27] 资产和负债变化 - 资产总额为17.88亿元，同比增长45.54%[20] - 归属于上市公司股东的净资产为11.03亿元，同比增长15.54%[20] - 无形资产增加2156.37万元，主要由于购置土地使用权[60] - 货币资金增加1768.73万元，主要由于筹资活动现金增加[60] - 交易性金融资产减少3276.53万元，主要由于赎回理财产品[60] - 应收票据增加3126.90万元，主要由于销售收入增长[60] - 应收账款增加32398.47万元，主要由于销售收入增长[60] - 应收款项融资增加3066.56万元，主要由于应收银行承兑汇票增加[60] - 预付款项增加5663.76万元，主要由于预付供应商款项增加[60] - 存货增加10272.21万元，主要由于增加备货[60] - 货币资金期末余额1.41亿元占总资产比例7.91%较期初下降2.16个百分点[111] - 应收账款期末余额9.54亿元占总资产比例53.37%较期初增长2.06个百分点[111] - 短期借款期末余额3.26亿元占总资产比例18.26%较期初大幅增长17.77个百分点[111] - 存货期末余额3.55亿元占总资产比例19.88%较期初下降0.69个百分点[111] - 受限货币资金2705万元用于承兑汇票及保函保证金质押[115] - 受限应收账款3920.55万元用于银行借款质押[115] - 以公允价值计量的金融资产期末余额5849.76万元其中应收款项融资4522.93万元[113][118] - 交易性金融资产公允价值变动收益26.83万元期末余额1326.83万元[113][118] 业务和客户概况 - 公司拥有约80家知名原厂授权，服务约2,000家客户[30] - 公司销售约3万种电子元器件产品，以被动电子元器件为主[30] - 公司代理主要品牌包括TDK、三星电机、国巨、顺络电子等知名厂商[32] - 公司拥有约80家国内外知名原厂代理资质[61] - 公司为约2000家客户提供服务，超80%收入来自电子产品制造商[63][64] - 前五名客户销售额合计为9.74亿元，占年度销售总额比例31.23%[98] - 前五名供应商采购额合计为16.81亿元，占年度采购总额比例63.70%[98] - 公司应收账款主要来自京东方、联宝科技等大型客户[147] - 公司为下游核心客户提供约90-120日的账期[147] 地区表现 - 公司境外市场销售规模达29,823.52万元，较2019年增长48.92%[81] - 华南地区收入6.74亿元人民币，同比增长87.63%，毛利率提升9.78个百分点至13.02%[87][90] 行业和产品线表现 - 消费电子行业收入14.20亿元人民币，占营收45.54%，同比增长42.57%[86][89] - 网络通信行业收入7.50亿元人民币，同比增长69.68%，毛利率提升2.04个百分点至17.23%[86][89] - 工业控制行业收入1.72亿元人民币，同比增长103.92%[86] - 保护器件销售收入4057万元，同比增长674.36%[87] - 存储器件收入1.69亿元人民币，同比增长98.24%[87] - 电子元器件销售量933亿片，同比增长48.40%[91] - 库存量159.34亿片，同比增长91.27%[91] 研发投入 - 公司新增研发投入467.25万元，新增研发人员12人[76] - 研发投入金额为467.25万元，占营业收入比例0.15%[102] - 公司2020年研发人员总数23人，AE及FAE团队合计18人[82] 基础设施和物流 - 公司在21个城市或地区设立子公司或办事处，设有三大仓储物流中心[31] - 公司分别在南京、深圳、香港三地设立中心仓库以提升客户需求响应速度[49] - 公司在南京、深圳、香港三地设立仓储物流中心总面积达15,000平方米[68] - 公司计划新建1.7万平方米智能仓储物流中心，实现总库容量500万盘[130] - 新建仓储中心将实现日在库品规格4万种和日出库容量10万盘的能力[130] 管理和运营 - 公司建立了包含原厂、三地中心仓库和客户在内的网络模型优化库存配置[49] - 公司通过持续增加代理品牌和代理品种以满足下游客户快速增长的需求[50] - 公司重视为客户提供价值从而与客户建立长久合作关系[51] - 公司形成完善的采销存供应链体系最小化供应链成本[51] - 公司对应收账款执行动态及分级管理根据逾期级别采取不同管控措施[47] - 公司2月末复工率达到96%，3月中下旬实现全员复工[83] - 公司业务拓展中心员工24人，专注于主动元器件产品线拓展[82] - 公司设立台湾商络、新加坡商络等分子公司，海外开发部员工达30人[82] 子公司表现 - 香港子公司实现营业收入12.77亿元净利润2689.12万元[122] - 南京恒邦子公司实现营业收入7.24亿元净利润2192.26万元[122] 行业背景和竞争 - 中国TOP25元器件分销商营收合计水平在2016-2018三年间累计增长达43.94%[56] - 国际三大分销商艾睿电子、大联大控股、安富利合计收入规模连续多年超600亿美元[52] - 全球前三大分销商艾睿电子年收入近300亿美元，大联大控股和安富利年收入均超150亿美元[127] - 中国本土最大25家分销商2018年销售金额合计仅约1400亿元人民币[127] - 电子元器件分销商并购整合导致行业集中度提升[145] 未来计划和战略 - 公司未来三年将加大数字化运营系统开发投入，完善数字化运营体系[131] - 公司已在中国大陆外的香港、台湾、新加坡设立子公司，并布局东南亚多地办事处[135] - 公司计划通过增发股票、发行债券等方式筹集资金以满足发展需求[137] - 公司计划新建1.7万平方米智能仓储物流中心，实现总库容量500万盘[130] - 公司计划择机开展优质企业产业并购以快速扩展市场[178] - 公司计划通过首次公开发行提升品牌和资金实力，并择机开展产业并购以提升核心竞争力[179] - 公司承诺积极稳妥实施募集资金投资项目以提升中长期盈利能力[178] - 公司将提升信息化管理能力并扩充代理元器件产品数量以增强备货能力[178] - 公司计划深入介入客户研发生产领域以提供更高增值服务并提高客户黏性[178] - 公司承诺加强经营管理和内部控制以提升整体盈利能力[178] - 公司将提高资金使用效率并控制资金成本以节省财务费用支出[178] - 公司制定了《上市后三年内股东未来分红回报规划》，明确将重视和积极推动对股东的现金分红[179] 风险因素 - 公司存在产品代理授权取消或无法续约的风险，涉及数十家国际国内原厂合作[141] - 新冠肺炎疫情可能导致电子元器件供应链中断和终端需求萎缩[143] - 电子元器件市场价格波动可能导致公司经营业绩大幅下滑[140] - 公司面临供应商集中度较高的风险[146] - 智能仓储物流中心建设项目将新增折旧摊销费用[149] - 公司存在存货跌价风险因供需周期不匹配[148] - 汇率波动风险涉及美元、港币等外汇收支[153] - 资产减值损失为5409.15万元，占利润总额比例-26.40%，主要因计提应收账款及存货跌价准备[109] 公司治理和承诺 - 公司保证年度报告内容真实、准确、完整[4] - 公司董事均已出席审议本报告的董事会会议[5] - 公司提醒投资者注意前瞻性陈述不构成实质性承诺[5] - 控股股东及实际控制人承诺自2020年6月18日公司股票上市之日起36个月内不转让或委托他人管理所持首次公开发行前股份[169] - 若公司股票上市后6个月内连续20个交易日收盘价低于发行价或6个月期末收盘价低于发行价，控股股东锁定期将自动延长6个月[169][170] - 控股股东承诺在锁定期届满后两年内减持价格不低于发行价（除权除息调整后）[170] - 公司员工持股平台（南京昌络、南京盛络）承诺自2020年6月18日起36个月内不转让或委托他人管理所持发行前股份[170] - 其他董事及高级管理人员承诺自2020年6月18日起12个月内不转让所持发行前股份[171] - 其他董事及高管若遇股价触发条件（同控股股东条款），锁定期也将自动延长6个月[171] - 董事及高管在职期间每年转让股份不超过所持总数的25%[169][171] - 董事及高管离职后半年内不转让所持股份[169][171] - 若在上市后6个月内申报离职，离职后18个月内不转让股份；第7-12个月申报离职则12个月内不转让[169][171] - 所有承诺方均明确违反承诺将承担纠正、赔偿损失及依法处理违法所得等责任[169][170][171] - 公司股票上市之日起12个月内，22名法人及自然人股东承诺不转让或委托他人管理所持发行前股份[172] - 若股东违反股份锁定承诺，需在监管要求期限内纠正并依法赔偿投资者直接损失[172] - 锁定期满后26名股东承诺将严格按证监会及深交所减持规则程序减持股份[172] - 公司承诺上市后三年内若股价连续20日低于每股净资产将启动稳定股价措施[173] - 稳定股价措施优先顺序为公司回购、控股股东增持、董事及高管增持[174] - 公司回购股票价格不高于最近一期经审计每股净资产[174] - 用于回购资金须为自有资金且不得使用IPO募集资金[174] - 单一会计年度回购资金下限为最近年度归母净利润10%[174] - 单一会计年度回购资金上限为最近年度归母净利润50%[174] - 若违反减持承诺，股东需将出售股票收益全部上缴公司[173] - 控股股东稳定股价增持资金不低于上一年度领取现金分红金额的10%且不高于50%[175] - 董事及高级管理人员稳定股价增持资金不低于上一年度领取税后薪酬总额的10%且不高于50%[176] - 公司股票连续20个交易日收盘价低于每股净资产时触发稳定股价措施[175][176] - 股票回购实施后需在10日内依法注销股份并办理工商变更[175] - 控股股东增持需通过大宗交易或集中竞价方式在回购完成后1个月内实施[175] - 董事及高级管理人员增持需在控股股东增持完成后1个月内通过集中竞价方式实施[176] - 违反稳定股价承诺时控股股东将停止领取分红且股份不得转让[177] - 违反承诺时董事及高级管理人员需在5个工作日内停止领取薪酬或分红[177] - 增持价格均不高于公司最近一期经审计的每股净资产[175][176] - 稳定股价措施中止导致实际增持金额低于标准时可豁免最低增持要求[175][176] - 控股股东、实际控制人沙宏志承诺不利用地位干预公司经营或侵占公司利益，以保护中小投资者权益[179] - 公司董事及高级管理人员承诺其职务消费将严格控制在履行职责必需的范围内，并接受公司监督管理[180] - 公司董事及高级管理人员承诺其薪酬制度将与公司填补回报措施的执行情况相挂钩[180] - 若未来实施股权激励，行权条件将与公司填补回报措施的执行情况相挂钩[180] - 若违反承诺，相关责任人暂不领取现金分红和50%薪酬，公司有权予以扣留直至承诺履行[180] - 公司承诺若招股说明书存在虚假陈述，将依法回购首次公开发行的全部新股[180] - 公司承诺若招股书存在虚假记载将依法回购全部首次公开发行新股[181] - 公司承诺若因虚假陈述致投资者损失将赔偿直接经济损失包括投资差额及相关费用[181] - 控股股东沙宏志承诺将督促公司回购新股并购回自身减持的原限售股份[181][182] - 控股股东承诺对公司因虚假陈述引起的赔偿义务承担个别及连带责任[182] - 全体董事监事高管承诺对虚假陈述导致的投资者损失承担个别及连带责任[182] - 公司保证不存在欺诈发行情形若不符合上市条件将启动回购程序[182] - 回购价格按市场价格确定停牌时不低于停牌前日平均交易价格[181][182] - 违反承诺者需公开说明原因并道歉停止领薪分红且股份不得转让[181][182] - 购回程序将在有权部门认定后